Blog de Francisco Llinares Coloma

En este post iré detallando todas las operaciones necesarias para hacer el roll over o liquidar los spreads que vayan a vencer pronto o crea conveniente deshacerlos.

En esta entrada vamos a tratar la manera de aumentar las posiciones cada mes, pues si no hicieramos un sistema de siembra no tendríamos ninguna posibilidad de poder comprar el apartamento en la playa.

Las preferentes empeoradas llamadas "CoCos" tienen las siguientes peculiaridades: Son perpetuasm, los intereses pueden dejar de pagarse o reducirse a voluntad del emiso, se pueden convertir en acciones

Este post es para hacer el seguimiento de las operaciones de la estrategia de vender volatilidad del diferencial entre el Brent y el Crudo.

En el post anterior presenté la estrategia Cómo comprar un apartamento en primera línea de playa con mil euros. En dicha entrada pusgeneral a seguir para comprar un apartamento en la playa. Si se quiere explicar algo complejo a lo que la mayoría de las personas no están acostumbradas, lo mejor es hacer un esbozo simplificado de los puntos importantes

Cuando estoy operando cualquier estrategia, sigo pensando la manera de optimizarla. Aunque se hayan invertido dos mil horas elaborando una estrategia, siempre es susceptible de mejorar.

Se monta en la pantalla la mariposa julio, agosto, septiembre de futuros de crudo. Todos los meses citados son del 2016. Afortunadamente esta mariposa mantiene siempre una horquilla cerrada de 0.01.

Antes de entrar en materia y a pesar de que vamos a operar con spreads de contratos de crudo, esta estrategia no anula ni interfiere con la estrategia abierta en la que también interviene el crudo.

En la situación actual hay que comprar otro lote si baja otra vez a (-1.50$) y vender el lote que queda si sube hasta 1.50$ en positivo.

Ayer estaba comentando con un amigo que la rentabilidad que se publica del Bono Alemán a 10 años (Bund), no se parece en nada a la rentabilidad que ofrecería un bono a 10 años con un 6% de cupón anual y que cotice por encima del 163%.

Como seguimiento de las operaciones de la estrategia Venta de volatilidad del spread Brent - Crudo, y aprovechando las cotizaciones del spread Brent-Crudo de marzo, recomendaría vender al precio aproximado que está ahora (-0.20) el lote comprado a (-1.50$), con un beneficio aproximado de 1.30$ por barril.

Voy a actualizar las tendencias primarias de los principales índices y productos. A pesar de que la ley de oferta y demanda ha quedado relegada a un artículo para coleccionistas, las tendencias primarias se siguen cumpliendo en una inmensa mayoría.

Aprovechando que el diferencial entre el Brent y el Crudo está en mínimos de hace años, se podría iniciar una venta de volatilidad de dicho diferencial, pues a los niveles que se encuentra no parece ofrecer mucho riesgo.

El SP500 está volviendo a la rotura de la zona de resistencia que perforó a la baja en agosto. Como es habitual en este índice, también ha fallado el cumplimiento de la banderita que había formado. Debido a los contínuos fallos provocados por el dedo inmisericorde que aprieta el botón de la impresora, hace cinco años ya repudié el SP500 para operar.

El SP500 ha intentado volver a la zona de resistencia que perforó a la baja, pero el rebote se ha quedado corto. Durante un mes ha formado una figura que podría ser una banderita, la que ha roto a la baja, hecho que podría empujar al SP500 a otra bajada rápida parecida a la ocurrida a finales de agosto.