Carteras de fondos de inversión Rankianos para el 2023: análisis, opiniones y consultas

Hola, estoy formando una cartera concentrada, de sólo cuatro Fondos.
Es con una parte de mis ahorros que no necesito, por eso es toda de Renta Variable.
Los Fondos y porcentajes en cuestión son:

30% LU0203975437  Robeco BP Glob Premium
25% BE0946564383  Dpam NewGems 
25% LU0570870567 Threadneedle Glob Smaller AE
20% LU0823437925 BNP Paribas Funds Green Tigers

La verdad es que a mi me ha parecido una composición interesante, tanto por el sesgo blend, como por la distribución geográfica, como por el tema medioambiental.
En fin, estaría agradecido si alguien quiere aportar alguna crítica constructiva sobre los Fondos utilizados, o posibles alternativas, y su peso en la cartera.
Lo que tengo claro es que quiero que sea una cartera de no más de cinco Fondos.
Me gustaría pasaros el Xray, pero no sé cómo adjuntar el archivo. Lo siento.
Saludos y muchas gracias.
 

Buenos fondos.
Yo echo en falta algo de Large Growth global

Muchas gracias por tu aportación Angel03.
He tratado de cubrir ese lugar con el Newgems, pero quizás no sea el fondo más apropiado.

Como todo "depende", si tú compras el Popular porque cae un 20% y sigue cayendo y le metes más madera, pues la estás liando parda, por dos razones: es un activo malo y un activo de una unidad. Pero si tú inviertes en el DAX (sin burbuja, claro) cayendo un 20%, y sigue cayendo, yo le puedo meter más madera, y cada vez más seguro, si una empresa quiebra en el camino, pues le ponen la siguiente que está esperando (esto es cierto: el año pasado salió  Lufthansa -el covid la destrozó- y Wirecard -pufo y chanchullo, peor imposible-) y mira dónde está el DAX ahora y lo que le queda: es un buen producto y son varias empresas...  Eso mismo te pasa con un BUEN fondo: es un buen producto y lo forman varias empresas

Una cartera con muchísimo riesgo. Un 30% para un fondo sesgado hacia valor, un 25% en un multitendencias, otro 25% para pequeñas y medianas compañías, y un 20% para un fondo ecológico centrado en Asia. Mucha chicha.

Por sectores, muchísima carga tecnológica, y fuerte componente industrial. Apenas unos puntos dedicados al tercio conservador (staples, salud y utilities).

Si buscas un fondo enfocado a valor, tal vez puedas encontrar productos con menor riesgo para formar parte de una cartera tan reducida. El Robeco es un fondo muy interesante, pero volátil y de riesgo alto. Puedes valorar el Nordea 1 - Global Stable Equity Bp Eur [LU0112467450] para cubrir esa parte, con una menor volatilidad, una más baja sensibilidad al mercado y capaz de generar alpha en largos períodos de tiempo. O incluso, puedes echar un ojo a fondos enfocados a dividendo, de menor volatilidad y rentabilidades consistentes como el Fidelity Global Dividend A-Acc-Eur [LU1261431768].

Para la búsqueda de tendencias estructurales, valora algún producto más global que un multisectorial. El DPAM es un fondo sensacional, pero tal vez no para este diseño de cartera. Fondos como el Capital Group New Pers -Lux- B [LU1295551144] no renuncian a esas temáticas prometedoras, pero se adaptan mejor a otros escenarios. Si quisieras algo con mayor carga value, el Fidelity World A-Acc-Eur [LU1261432659] podría ser otra opción interesante.

Si quieres tener exposición a compañías de menor tamaño de forma global, el fondo de Threadneedle es apropiado, pero yo no le asignaría más de un 15%. 

Para la parte asiática, no focalizaría un producto ecológico. El cambio climático es una tendencia al alza, con un crecimiento que se presupone elevado, pero no sólo en Asia, sino a nivel mundial. En los paquetes de estímulo y recuperación norteamericano y europeo es un tema primordial. Un buen fondo global como los mencionados ya va a recoger esta temática. En una cartera tan reducida no habría que abusar de fondos excesivamente específicos.

Para Asia, y por mantener ese estilo mixto que parece que indicas buscar, echa un ojo al Gam Multistock Asia Focus Equity Usd B [LU0529499989]. Valoraciones atractivas, bien diversificado, y con buen historial.

Ji ji, menudo "rapapolvo"!!.
Muchísimas gracias Moclano por tu aportación.
Estudiaré tu propuesta detenidamente, pues me parece muy interesante.
Saludos.

Ciertamente. Aunque la clave está en el paréntesis (“sin burbuja, claro”), lo que retrospectivamente es fácil de decir pero prospectivamente no tanto. Siguiendo con el DAX, que es un índice muy bien elegido porque es “total return”, todos diremos con el beneficio del retrovisor que estaba “en burbuja” en marzo del 2000, ya que inició una caída de la que no se recuperó hasta junio de 2007. Más de siete años después y cotizando al mismo nivel que en el año 2000, tendremos que volver a mirar en el retrovisor para decir que otra vez estaba “en burbuja” ya que sólo seis meses después volvió a iniciar una caída de la que no se recuperó hasta mayo-julio de 2013  (trece años en total hasta recuperar el nivel del año 2000). En cambio, ni a finales de 2017 ni a finales de 2019 debía estar “en burbuja” puesto que sólo tardó en recuperarse dos años y un año, respectivamente (ahora está un poco por encima de donde estaba en octubre de 2017, ~6% por encima) ... ¿o sí lo estaba? ¿Y ahora lo está?

 

Lo que está claro es que en esto hay dos “escuelas”, la de quienes celebran las bajadas como una oportunidad de comprar y comprar durante las mismas y la de quienes nos quitamos de enmedio y nos refugiamos en la madriguera hasta que escampe. Y debo añadir que afortunadamente que sea así, porque si todos quisiésemos hacer lo mismo no habría mercado posible; para que alguien venda tiene que haber otro que compre, y viceversa.

 

Desde finales de enero ha dado un golpe en la mesa:

De 392,87 (29/01)  a 418,99€ (05/02)

Seilern es Seilern.

Saludos

Bien, vamos a estudiar el Dax,
En el año 2000 había burbuja (en esto estarás de acuerdo), me olvido de esa fecha (aunque sabiendo que hay burbuja se puede actuar también, pero para eso necesito más tiempo para explicarlo).
Vamos al año 2007, supongamos que no había burbuja (estaba al mismo nivel del 2000, pero consideremos que no hay burbuja):
En febrero 2009 hace el mínimo 3843 desde ahí en UN AÑO pasa en febrero 2010 a 5598  ¡¡45%!!!; si lo cuentas desde marzo 2007  en tres años un 45% no es mala jugada  (y de ahí para arriba... que sigue creciendo).
Pero vamos a suponer que no acierto el mínimo, pongamos enero 2009 hace 4338 (todavía iba a caer un 11%, para que se vea que le doy margen), pues aún así 29% en tres años (no cumple mis objetivos, pero no me rasgo las vestiduras...).
Lo he hecho en 5 minutos y pude equivocarme en alguna cosilla.
Sería bueno que pudiesemos estudiarlo en una cafetería y con mucha calma...
un cordial saludo

Muchas gracias Karless, precisamente había escogido el Fidelity Global Dividend para la cartera. Saludos.

Contesto para no ser descortés, pero ya sería seguir dando vueltas a la noria y no quisiera desvirtuar el hilo. Lo de la cafetería estaría muy bien, seguro que pasaríamos un buen rato .. si no fuese por el dichoso confinamiento.

¡Un cordial saludo también para ti!

P.D.: Por otra parte, si por un repentino poder mágico consiguiera convencer a todos para que hagan como yo hago, estaría pegándome un tiro en el pie (o en la cabeza) porque cuando quisiese vender no encontraría contrapartida.

 

Hola Registr, en respuesta a tu pregunta, y a diferencia de lo que te han comentado respecto a los mixtos flexibles, yo sí creo que los hay que merecen la pena, como por ejemplo el Renta 4 Numantia ES0173311103.
Yo al menos estoy encantado con el.

Por favor, los que estéis utilizando esta hoja, descargaos la nueva versión a través del mismo enlace .

Gracias a la ayuda de Luispha he comprobado que había un error en el tratamiento de los decimales que, aunque en muchos casos apenas pudiera notarse, en determinadas circunstancias sí que podría amplificar las diferencias.

En esta nueva versión no hay redondeos, se utilizan los importes con dos decimales y al construir la URL de acceso Morningstar se sustituyen las comas decimales por puntos, siguiendo la notación utilizada internamente por la herramienta. 

Perdón por las molestias y si alguno detectáis algún error o discrepancia con los resultados de R4, mandadme un privado, por favor.

Gracias y un saludo

Buenos días.

Podrías por favor compartir el ISIN del fondo? Gracias y un saludo