La actualidad de los mercados

 

El lunes tendremos:

- Decisión de tipos de interés del PoCB en China

- Precios de producción (IPP) e informe mensual del Bundesbank en Alemania

Fuente.- Estrategias de Inversión

China puede ser el cisne negro 

Buenas noches.
 

Cierre de la renta variable europea: Un buen final para una gran semana Stoxx 600 +1,0% DAX alemán +0,8% FTSE 100 BRITÁNICO +1,2% CAC francés +0,9% Italia MIB +0,8% España IBEX +1,0% 

La volatilidad de los bonos, índice MOVE, logró bajar a los niveles más bajos desde finales de septiembre. 

“En los últimos 10 días los CTA han comprado casi 70.000 millones de dólares en renta variable estadounidense… es la mayor compra a 10d de la que tenemos constancia. Los datos se remontan a 2016…” 

El NASDAQ ha subido alrededor de un 12% desde el mínimo reciente. 16k, más o menos, es una enorme zona de resistencia. Si este es el comienzo de un rally de Santa Claus o no, se lo dejamos a usted para que lo decida, pero perseguir posiciones largas aquí podría ser una operación tardía. Dada la implosión de la volatilidad, parece atractivo jugar con la dirección a través de opciones. 

Matt Reiner, de JPM, lo resume bien: “El S&P500 está en 4607 (a sólo un 2,5% de los niveles actuales) y la rentabilidad histórica se sitúa en 4800 (a sólo un 6%). También es fundamental señalar que el S&P500 descansa en un +17% para el año… Muy por encima del 9,5% de rentabilidad histórica anualizada, y sin embargo nadie lo está celebrando”. 

El petróleo sube más de un 3% 

Recuperan terreno los rendimientos a 10 años americanos y borran toda la caída de esta mañana… 4.45% ahora mismo 

Un saludo y buen finde! 

Buenas noches.
No es que no hayamos visto grandes movimientos… pero se espera que más del 50% de la posición gamma larga se deshaga hoy, lo que significará que los mercados se moverán más libremente en el futuro.
GS tenía razón el viernes pasado y el anterior cuando dijo que las calls estaban demasiado baratas. Y el modelo sigue diciendo lo mismo. “GS-EQMOVE 2.0 estima una probabilidad del 27% de que el S&P 500 suba más de un 5% durante el próximo mes. Las opciones a 1 mes del S&P 500 cotizan actualmente con una probabilidad del 6% de que el S&P 500 suba más de un 5% durante el próximo mes”. (Derivados GS)
Los tres principales índices bursátiles de Wall Street subieron el viernes, mientras los inversores digerían las recientes ganancias y los comentarios de los responsables de la Reserva Federal empañaban las perspectivas sobre cuándo podría empezar el banco central estadounidense a recortar los tipos de interés. El vicepresidente de Supervisión, Michael Barr, dijo que cree que la Fed está en o cerca del punto máximo de subidas de tipos de interés, pero la jefa de la Fed de San Francisco, Mary Daly, y la presidenta de la Fed de Boston, Susan Collins, destacaron la necesidad de más pruebas de enfriamiento de la inflación. Las acciones de Applied Materials cayeron un 4,4% tras la publicación de su informe del tercer trimestre y la noticia de que el Departamento de Justicia de EE.UU. está investigando las acusaciones de que el fabricante de equipos de semiconductores violó las restricciones a la exportación a China. El rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años bajó ligeramente tras tocar un mínimo de dos meses durante la sesión. El S&P 500, el Nasdaq y el Dow se encaminaban hacia ganancias semanales superiores al 2%, su tercera semana consecutiva de subidas. Para el S&P y el Dow sería la racha de ganancias más larga desde julio. Para el Nasdaq, sería la mayor racha de ganancias semanales desde junio. “Hemos recorrido un largo camino. Tenemos que digerir algunos de estos movimientos y buscar el próximo catalizador. Los beneficios han quedado atrás. La Reserva Federal está a la espera y lo estará en diciembre. El mercado de renta variable busca orientación”, afirma Jack McIntyre, gestor de cartera de Brandywine Global en Filadelfia. McIntyre espera que los datos laborales y de inflación de noviembre sean el próximo gran catalizador. El Promedio Industrial Dow Jones subió 20,04 puntos, o un 0,06%, hasta 34.965,51, el S&P 500 ganó 7,71 puntos, o un 0,17%, hasta 4.515,95 y el Nasdaq Composite sumó 25,61 puntos, o un 0,18%, hasta 14.139,29. Microsoft y Alphabet cayeron un 0,8% y un 2,1%, respectivamente, mientras que Amazon.com subió un 1,5%. Amazon anunció que está recortando puestos de trabajo en su unidad de asistente de voz Alexa, citando el cambio de prioridades de negocio y un mayor enfoque en la inteligencia artificial generativa. Mientras que los mercados monetarios han descontado totalmente que la Fed mantendrá los tipos estables en su reunión de diciembre, las apuestas para un recorte de tipos de 25 puntos básicos en mayo se situaron cerca del 50%, por debajo de alrededor del 69% a primera hora del día, según la herramienta FedWatch de CME Group. El índice de servicios de comunicación, con una caída del 0,6%, lideró los descensos entre los 11 principales sectores del S&P 500. Las acciones del sector energético lideraron los ascensos, con una caída del 0,6%. Las acciones del sector energético lideraron los avances, con una subida del 2,5%, gracias al aumento de los precios del petróleo. El índice Russell 2000 de pequeña capitalización subió un 1,3%, superando a los mercados más amplios, y apuntaba a ganancias semanales superiores al 5%. Reuters
Los futuros del crudo estadounidense suben $3 a $75.97 por barril.
El indicador SDEX a punto de cerrar en niveles mínimos históricos en el gráfico semanal. La protección bajista es un activo odiado en estos días.
Fuente: serenity-markets.com.
Un saludo y buen finde!

Buenas noches.
Cierra Wall Street mixto. Movimientos planos en los principales índices: SPX +0.02%, Dow -0.08%, NDX -0.03%. El que mejor lo hizo, y eso fue bueno para la amplitud, fue el Russell 2000 que subió +1.27%.
El sector energético fue el mejor, especialmente impulsado por el aumento del petróleo WTI de casi un 4% después de que Financial Times informara que Arabia Saudita está preparada para nuevos recortes. El oro apenas se movió, el índice dólar cayó un 0.5% buscando la media de 200. El yen japonés lo aprovechó y el par USDJPY se sitúa por debajo del nivel 150.
El día estuvo marcado por el dato de IPC en la eurozona por debajo del 3%, por los datos inmobiliarios que superaron las expectativas y por el mayor vencimiento registrado del mes de noviembre, aunque evidentemente, mucho menos significativo que los de septiembre o diciembre. Aun así, se esperaba mayor volatilidad, especialmente en el Nasdaq, algo que finalmente no se produjo. Las grandes compañías fueron más débiles en conjunto, especialmente Google por el retraso de lanzamiento de su IA.
Fuente: serenity-markets.com
Un saludo y buen finde!

Buenas, 
Hice una compra de ACS hace un par de semanas y he completado ese valor. Son 400acc que por dividendo me hacen estar tranquilo a un buen precio medio. Sin embargo las 200 Inditex a 29 me parece, y os pido opinión, buen momento para deshacer la posición en 36 o por ahí. Creo que se mueve en los 30-31 y en un momento se las puede coger un poco más abajo pero tampoco las veo mantenerse en los 35. Por dividendo ya he sacado algo pero ahora las sacaría más y esperar otra corrección. 
Me gusta Rep las sigo y creo que puede ser un buen valor ahora en los 13 para añadir. 
Gracias por todo lo que aportáis lo intento seguir y me interesa. 
Buen finde. 

Buenos días.
José Luis Cava. Así se preparan los bancos centrales para un nuevo patrón oro. 18/11/23.
Bolsacava
https://www.youtube.com/watch?v=Wt5VwILpVUQ
Un saludo y buen finde!

Buenos días.
Repaso del Ibex 35: “Si los bancos no hincan la rodilla, no va a haber pérdidas en el mercado”
Gerardo Ortega
https://gerardoortega.es/los-35-del-ibex-repaso-semanal-17-11-23/
En YOUTUBE:
https://www.youtube.com/watch?v=8qs7NvKEOS0
Un saludo y buen finde!

 

Buenos días. 

Me gustan los 3 valores que comentas y los he operado durante este año. 

Sobre ACS e ITX es fácil estar satisfecho son de lo mejor de este año y así es difícil que nuestra operativa no falle. 

Sobre donde vender parece que si el IBEX-35 sigue superando cotas lo hará con estos dos valores entre ellos. 

La tendencia en ambos es claramente alcista y con puntos de control alejados para que se ponga en duda la misma. 

Se podría tomar un parcial y ver con la otra parte hasta donde los llevan ya que por ejemplo ITX está en subida libre. 

Sobre REP en este momento tiene dudas tras perder el nivel de 13.51€, lo ha recuperado y solo por encima de 14.0€ podría pensarse en que se pudiera ir de nuevo a máximos, aunque de momento está en corrección y tienen el control los bajistas a corto plazo. 

Un saludo! 

Buenos días

Buena inversión. En mi opinión a Inditex ya le has sacado una buena tajada y yo desharía la posición. En cuanto a Repsol también es una buena inversión cogerlo por debajo de los 13,30€. Ahora mismo ,al precio de cierre de ayer viernes, lo veo algo caro. Si que es verdad que en cualquier momento le puede dar por subir y puede que no pare hasta llegar de nuevo a los 15€. La deci ión  es tuya.

Saludos y buenas inversiones.

Buenas tardes.
Esta semana hemos realizado un cambio en nuestra Cartera Versátil al sustituir Ebro Foods por Talgo, a la que damos entrada dadas las perspectivas de mejora de resultados apoyadas en la mejora de márgenes y en el mayor ritmo de actividad gracias a la elevada cartera de pedidos. La salida de Ebro Foods se debe tan solo a la falta de catalizadores en los próximos meses a pesar de los buenos resultados publicados y excelente gestión de la compañía.
Así, las diversas carteras quedan compuestas de la siguiente manera:
La Cartera de 5 Grandes está constituida por: Bankinter (20%), BBVA (20%), Grifols (20%), Inditex (20%) y Telefónica (20%).
La Cartera Versátil queda compuesta por: Bankinter (10%), Corticeira Amorim (10%), Dominion (10%), Gestamp (10%), Grifols Clase-B (10%), IAG (10%), Santander (10%), Talgo (10%), Telefónica (10%) y Tubacex (10%).
La Cartera Dividendo está formada por: Bankinter (12,5%), BBVA (12,5%), Enagás (12,5%), Iberdrola (12,5%), Inditex (12,5%), Sacyr (12,5%), Santander (12,5%) y Telefónica (12,5%).
Cambios en Cartera Europea 2023-11-17. Entran Verallia y ABInbev en sustitución de Siemens y LVMH
Por otra parte, hemos realizado dos cambios en la Cartera Europea: damos salida a Siemens y LVMH y sus plazas son ocupadas por Verallia y ABInbev.
Verallia diseña, fabrica y vende botellas y vidrio principalmente para la industria alimentaria y de bebida. Es el actor número uno en Europa, el número dos en América Latina y el número tres a nivel mundial. Cotiza a 7,8x PER, 4,8x EBITDA o 12% FCF y nunca había cotizado tan barata como actualmente.
ABInbev es la cervecera más grande del mundo con sólidas posiciones de liderazgo en mercados como Estados Unidos, Brasil y México, clave para obtener márgenes elevados. La compañía se ha transformado a través de adquisiciones durante la última década, lo que le llevó a tener niveles de endeudamiento muy elevados. Actualmente, con la reducción de deuda realizada en los últimos años (3x DN/EBITDA 23), la mejora del crecimiento de las ventas, beneficio y la mayor generación de caja por el menor pago de intereses, creemos que el mercado lo valorará positivamente con elevada probabilidad de una mejora del dividendo y de recompra de acciones.
La Cartera Europea queda compuesta por: Alcon (12,5%), ABInbev (12,5%), ASML (12,5%), Glencore (12,5%), Novo Nordisk (12,5%), Rentokil Initial (12,5%), Symrise (12,5%) y Verallia (12,5%).

La Cartera Americana está constituida por: Adobe (10%), Altria (10%), Alphabet (10%), Amazon (10%), Cognex (10%), International Flavors & Fragrances (10%), IPG Photocnics (10%), Medtronic (10%), Match Group (10%) y Visa (10%).
Fuente: r4.com
Un saludo y buen finde!

 

#Euríbor 17/11/2023: 3,991

12:05 PM · Nov 17, 2023 

 

#earnings for the week of November 20, 2023

http://eps.sh/cal

$NVDA $ZM $A $SYM $KSS $MDT $HPQ $LOW $ADSK $TCOM $BBY $DE $BIDU $ANF $KEYS $NIU $FUTU $DKS $BURL $JWN $DLO $URBN $JACK $AEO $ADI $GBDC $YMM $TDCX $LEGN $J $SOL $BRBR $BLRX $CAL $GES $HIBB $IQ $GOGL $FIHL $GDS $PGRU $TRMR $API $BZUN $ENLT $ENTA $CENT $ARQQ $NTIC $XELB (since most are on Tuesday, not all listed above are shown)

ALT

3:21 PM · Nov 17, 2023