Planeta y DeAgostini blindan Atresmedia tras el acercamiento de empresarios vip
08/07/2020
La española y la italiana alargan por 5 años su pacto para mantener el 41,68% del grupo de medios como Antena 3 y La Sexta, por el que se han interesado varios empresarios.
Según han confirmado varias fuentes próximas a las negociaciones, Planeta y DeAgostini han optado por renovar el acuerdo por el que crearon Grupo Pasa Cartera, la sociedad tenedora a partes iguales del 41,69% de Atresmedia.
Las fuentes indican que la multinacional italiana llegó a ofrecer a la compañía española controlada por la familia Lara comprar la mitad de esta participación, aprovechando el desplome en bolsa que el grupo audiovisual ya arrastraba desde 2019 y que se ha acentuado tras la irrupción del covid-19.
Pero Planeta, presidida por José Crehueras, rechazó el ofrecimiento de DeAgostini porque el precio era muy bajo y no llegaba a cubrir la deuda que arrastra la sociedad instrumental del paquete accionarial.
Pasa Cartera tiene valorada la participación del 41,69% en Atresmedia en 749,78 millones de euros, que actualmente tiene un valor de mercado de 229,62 millones.
La capitalización del 100% del grupo de medios de comunicación asciende a 550,7 millones. El otro accionista destacado es Berstelmann, a través de RTL, que tiene un 17% del capital.
El problema que tienen tanto Planeta como DeAgostini es que esa inversión fue financiada mediante un crédito de 229 millones de euros, liderado por el Banco Santander. La garantía de ese préstamo son las propias acciones de Atresmedia, cuyo dividendo servía para repagar los intereses de la deuda.
El año pasado el grupo repartió 100 millones de euros en dividendos y 112 millones en el 2018. Desde su salida a Bolsa a finales del 2003, Atresmedia ha repartido unos 1.600 millones de euros a sus accionistas, pero dada la situación actual, ha supendido el primer pago del dividendo de 2020 (56 millones) y corre peligro el segundo, lo que dificultaria cumplir con las obligaciones ante el Banco Santander.
Grupo Planeta ha pedido a KPMG, auditor de Pasa Cartera, no tener que provisionar estas minusvalias latentes, petición que pone a la consultora en una aprieto, ya que es además la auditora de Atresmedia, de Planeta DeAgostini y de Planeta Corporación. De tener que hacerlo, aunque fuera parcialmente, la sociedad entraría previsiblemente en fuertes pérdidas.
Esta coyuntura ha generado el interés de varios grupos empresariales para intentar comprarles su participación. Una declaración de intenciones protagonizada, por personas próximas a Jaime Castellanos, presidente de Lazard, expresidente de Recoletos y familia política de Ana Botin. Su movimiento estaría respaldado por apellidos como los Entrecanales (Acciona) y Carceller (Damm y Sacyr), y habría sido planteada al Partido Popular, al que le podría interesar un desplazamiento a la derecha del grupo.
Fuente: Elconfidencial
