#137
Re: S.I.G.O. EuroStoxx50
Yo creo que este año tocan subidas en Europa,los usanos han subido mucho y estamos un poco descorrelacionados y parece que poco a poco mejora la situación en Europa.
#138
Re: S.I.G.O. EuroStoxx50
Sí, la verdad es que no sé lo que le pasa a Javi. Tiene prácticamente todo el Eurostoxx50 en venta, por considerar que están sobrevaloradas las acciones.
En algunos casos, como Siemens, Unilever (p.ejemplo) sí se puede considerar que están un poco caras, aunque también hay que decir que son grandes empresas, y que se cotizan como tal, aunque sí es verdad que ahora no es el mejor momento de compra para estas 2 empresas.
En cambio hay otras que Javi considera también sobrevaloradas, como por ejemplo Bayer (con un PER inferior a 14) o Daimler (PER menor que 8), que además de ser muy buenas empresas, están a un buen precio. Para nada caras.
Ya comenté en el apartado "TABLA DE VALORACIONES" que me estaba pareciendo que Javi estaba dando unos precios anormalmente bajos a las empresas del IBEX35, cosa que, a mi juicio, también se repite, incluso más acusadamente, con las empresas del EUROSTOXX50
Como siempre, esta es una opinión particular mía, y por tanto subjetiva.
Un saludo,
#139
Re: S.I.G.O. EuroStoxx50
2017-05-12
Fecha Empresa Precio VALORACION Volatilidad Operativa __________________________________________________________________________ 2017-05-12 CRP.PA = 145,92 58 1,8% 2017-05-12 MAA.PA = 140,33 17 2,9% 2017-05-09 ^STOXX50E = 3649 132 12,8% vender 2017-05-12 IBE.MC = 6,76 284 11,6% vender 2017-05-12 SAP.DE = 94,66 497 11,6% vender 2017-05-12 UNA.AS = 49,15 468 12,5% vender 2017-05-12 BN.PA = 67,12 243 11,9% vender 2017-05-12 ABI.BR = 109,35 145 12,9% vender 2017-05-12 MUV2.DE = 175,50 167 11,6% vender 2017-05-12 DG.PA = 78,53 465 12,9% vender 2017-05-12 BAS.DE = 89,56 334 13,0% vender 2017-05-12 SIE.DE = 130,00 440 13,7% vender 2017-05-12 ITX.MC = 36,43 396 13,5% vender 2017-05-12 ALV.DE = 172,80 427 13,3% vender 2017-05-12 OR.PA = 190,05 536 11,9% vender 2017-05-12 BAYN.DE = 116,75 363 14,7% vender 2017-05-12 DTE.DE = 17,53 359 13,2% vender 2017-05-12 FP.PA = 47,98 249 14,2% vender 2017-05-12 VIV.PA = 19,25 192 15,2% vender 2017-05-12 AI.PA = 114,30 418 13,2% vender 2017-05-12 ENEL.MI = 4,57 339 14,6% vender 2017-05-12 DAI.DE = 69,07 150 13,9% vender 2017-05-12 PHIA.AS = 33,34 582 13,0% vender 2017-05-12 DPW.DE = 32,09 251 13,0% vender 2017-05-12 MC.PA = 231,50 671 14,7% vender 2017-05-12 TEF.MC = 10,06 269 15,6% vender 2017-05-12 ENI.MI = 14,89 159 16,3% vender 2017-05-12 ASML.AS = 123,55 434 14,3% vender 2017-05-12 EI.PA = 120,15 197 14,2% vender 2017-05-12 AIR.PA = 74,46 416 15,9% vender 2017-05-12 ORA.PA = 15,33 206 14,6% vender 2017-05-12 SU.PA = 70,10 294 14,7% vender 2017-05-12 SGO.PA = 50,27 420 14,9% vender 2017-05-12 CA.PA = 22,75 7 14,2% 2017-05-12 BMW.DE = 87,24 177 15,4% vender 2017-05-12 INGA.AS = 15,31 426 17,7% vender 2017-05-12 BNP.PA = 66,56 415 20,1% vender 2017-05-12 BBVA.MC = 7,39 304 19,5% vender 2017-05-12 SAN.MC = 6,03 381 19,9% vender 2017-05-12 CS.PA = 24,24 246 18,0% vender 2017-05-12 G.MI = 14,75 246 19,4% vender 2017-05-12 REP.MC = 14,64 246 16,7% vender 2017-05-12 VOW3.DE = 144,65 155 18,8% vender 2017-05-12 GLE.PA = 49,70 386 21,9% vender 2017-05-12 ISP.MI = 2,83 426 22,0% vender 2017-05-12 EOAN.DE = 7,21 16 18,0% 7,57 vta 2017-05-12 DBK.DE = 17,19 194 26,4% vender 2017-05-12 UCG.MI = 17,01 806 32,0% vender 2017-05-12 RWE.DE = 15,60 204 19,9% vender 2017-05-12 MERCADO = 152 9,9% VTA______________________________________________________________________________________________ 11) ORDEN (Criterio.CALIDAD) : las empresas están Ordenadas de mejor a peor. 22) VALORACION (Criterio.OPORTUNIDAD) = Distancia del Precio.Actual al Precio.más.PROBABLE. . . . VALORACION.negativa = Rojo = Infravaloración = Sobreventa = COMPRA [comprar SI menor -100] . . . VALORACION.positiva = Verde = Sobrevaloración = Sobrecompra = VENTA [vender SI mayor +100] . . . Está Operativamente NORMALIZADA a 100 [menor -100% = COMPRAR, mayor +100% = VENDER ]. 33) Volatilidad = Volatilidad.FUTURA Anual (Desviación.Típica Anual, MAS PROBABLE) 00) MERCADO : este Mercado sobrepasa en un 6% las condiciones.optimas de VENTA. Las Empresas en NEGRITA son las que también están en la Cartera Optimizada. Además de ser de las mejores (Blue.Chips), se intenta que estén sectorialmente DIVERSIFICADAS (no clonadas). Detalles.Tabla: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/617711-tabla-valoraciones ______________________________________________________________________________________________
______________________ CARTERA OPTIMIZADA 2017 _______________________
Patrimonio.Inicial(Pat0) = 475233
Patrimonio.Actual = 512049 = RentaVariable + Liquidez
RentaVariable = 356525
Liquidez = 155524 [incluye Dividendos=0]
RENTABILIDAD(Reta) = 36816 = 7,7% a 2017-05-12
VOLATILIDAD.anual(Vola) = 6,4%
Correlación = 72%
Rotación.Cartera(Rot) = 64927 =13,7%
_______________________________________________ Operativa.Programada ____
CRP.PA = 216 x 145,92 = 31519 - IBE.MC = 3000 x 6,76 = 20280 - SAP.DE = 223 x 94,66 = 21109 50 x 100,17 = 5009 = vta UNA.AS = 371 x 49,15 = 18233 - BN.PA = 283 x 67,12 = 18995 - ABI.BR = 149 x 109,35 = 16293 - DG.PA = 201 x 78,53 = 15785 - BAS.DE = 212 x 89,56 = 18987 - SIE.DE = 138 x 130,00 = 17940 - ITX.MC = 436 x 36,43 = 15881 - ALV.DE = 91 x 172,80 = 15725 - BAYN.DE = 153 x 116,75 = 17863 38 x 123,32 = 4686 = vta FP.PA = 395 x 47,98 = 18952 - VIV.PA = 699 x 19,25 = 13456 - AI.PA = 147 x 114,30 = 16802 35 x 118,93 = 4163 = vta DAI.DE = 239 x 69,07 = 16508 - PHIA.AS = 408 x 33,34 = 13601 - TEF.MC = 1319 x 10,06 = 13263 - ASML.AS = 96 x 123,55 = 11861 - BNP.PA = 146 x 66,56 = 9718 - SAN.MC = 2282 x 6,03 = 13756 - ______________________________________________________________________
______________ Historico.Cartera ______________ Historico.EUROSTOX __
año Pat0 Rot Reta Vola Reta Vola Indice0
------------- ------------- ------------- -------
2014 380000 3% 6,6% 6,7% 1,2% 10,1% 3109
2015 404950 18% 8,7% 9,0% 3,9% 15,2% 3146
2016 440325 24% 7,9% 8,8% 0,7% 14,0% 3268
2017 475233 ... ..,.. .,.. ..,.. .,.. 3291
2018 ...... ... ..,.. .,.. ..,.. .,.. ....
2019 ...... ... ..,.. .,.. ..,.. .,.. ....
2020 ...... ... ..,.. .,.. ..,.. .,.. ....
------------- ------------- -------
PROMEDIOS = 7,7% 8,2% 1.9% 13,1%
RATIO.Reta/Vola = 0,94 0,15
______________________________________________________________________
* CRP.PA = Europa, Deuda Corporativa = Lyxor UCITS ETF Euro Corporate Bond * MAA.PA = Europa, Deuda Publica = Highest Rated Macro-Weighted Govt Bond * ^STOXX50E = INDICE EUROSTOXX50 Eurostoxx50: https://es.finance.yahoo.com/q/cp?s=^STOXX50E Detalles Cartera: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/1759345-cartera-optimizada Metodo S.I.G.O.: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/1921053-metodo-s-i-g-sistema-integrado-gestion-optimizada © MRNCP379420
El problema fundamental de la Bolsa es la corrupción y manipulación.
#140
Re: S.I.G.O. EuroStoxx50
AVISO: por una iterrupción en el servicio de cierres, se ha dejado de publicar la Tabla de Valoraciones durante las últimas semanas.
Solucionado el problema, se continua con la publicación habitual.- Se ha aprovechado esta circunstancia para hacer una ACTUALIZACIÓN de la Cartera Europea.
Saludos cordiales.
El problema fundamental de la Bolsa es la corrupción y manipulación.
#141
Javi, me da la sensación de que en Arcelor no se ha tenido en cuenta
el contrasplit de 1x3.
Saludos
#142
Re: S.I.G.O. EuroStoxx50
Eurostoxx : 2017-06-12
Fecha Empresa Precio VALORACION Volatilidad Operativa __________________________________________________________________________________ 2017-06-12 sx5e.EUROSTOX50 3543,95 96 10,9% 3555,27 vta 2017-06-12 SAP.sap 92,56 85 11,4% 94,98 vta 2017-06-12 ALV.allianz 173,60 63 12,8% 185,67 vta 2017-06-12 UN.unilever 49,43 90 12,2% 50,28 vta 2017-06-12 CFP.total-fina 45,49 2 13,7% 2017-06-12 SANO.sanofi 84,85 33 13,0% 2017-06-12 DCX.daimler 65,64 12 13,7% 2017-06-12 BAS.basf 86,02 32 13,0% 2017-06-12 SIE.siemens 126,25 68 13,6% 134,02 vta 2017-06-12 ABIN.anheuser-busch-inbe 100,95 20 12,8% 2017-06-12 DANO.danone 66,31 30 11,6% 2017-06-12 MUV2.munchener-ruc 177,70 14 11,8% 2017-06-12 OREA.loreal 187,50 52 11,8% 2017-06-12 IBE.iberdrola 7,02 79 11,6% 7,27 vta 2017-06-12 DUT.deutsche-telekom 16,96 34 13,0% 2017-06-12 BAYG.bayer 118,45 60 14,5% 2017-06-12 DG.vinci 77,60 81 12,3% 80,16 vta 2017-06-12 AIRL.air-liquide 109,15 28 12,8% 2017-06-12 ENEL.enel 4,84 76 14,6% 5,06 vta 2017-06-12 ENI.eni-spa 13,96 10 15,9% 2017-06-12 LVMH.louis-vuitton 224,10 115 14,0% vender 2017-06-12 PHI.philips 31,80 83 12,9% 32,80 vta 2017-06-12 ITX.inditex 35,80 68 13,3% 37,94 vta 2017-06-12 ASML.asn-lithographi 115,20 53 14,0% 2017-06-12 BMW.bmw 84,90 7 15,2% 2017-06-12 TEF.telefonica 10,02 25 15,2% 2017-06-12 FTEO.france-telecom 15,07 16 14,0% 2017-06-12 ING.ing 15,28 71 17,0% 16,20 vta 2017-06-12 SU.schneider-electrc 67,44 29 14,5% 2017-06-12 UL.unibail-rodanco 231,55 8 13,2% 2017-06-12 FRE.fresenius-se 76,86 50 13,9% 2017-06-12 SAF.safran 78,06 80 13,7% 80,97 vta 2017-06-12 EI.essilor 116,80 23 13,5% 2017-06-12 CARR.carrefur 23,30 5 14,0% 2017-06-12 STGO.saint-gobain 48,67 59 14,5% 2017-06-12 MIDI.axa 24,07 29 17,1% 2017-06-12 EAUX.vivendi 19,64 30 15,2% 2017-06-12 BNPA.bnp-paribas 63,39 47 19,5% 2017-06-12 ISP.intesa-sanpaolo 2,57 25 20,8% 2017-06-12 SAN.banco-santander 6,07 84 20,1% 6,27 vta 2017-06-12 BBVA.banco-bilbao-vizcay 7,35 58 18,9% 2017-06-12 G.generalli-ass 14,22 12 18,8% 2017-06-12 EOA.e-on 8,66 49 18,9% 2017-06-12 SG.societe-general 46,98 37 21,3% 2017-06-12 CRH.crh-plc 32,12 27 16,4% 2017-06-12 DBK.deutsche-bank 15,46 20 25,3% 2017-06-12 UC.unicredito 15,96 146 28,6% vender 2017-06-12 VOW.volkswagen 139,30 6 16,7% 2017-06-12 MTP.arcelor-mittal 18,88 356 27,1% vender 2017-06-12 NOK1V.nokia 5,67 42 19,9% 2017-06-12 MERCADO 51 9,0%______________________________________________________________________________________________________________ 11) ORDEN (Criterio.CALIDAD) : las empresas están Ordenadas de mejor a peor. 22) VALORACION (Criterio.OPORTUNIDAD) = Distancia del Precio.Actual al Precio.más.PROBABLE. . . . VALORACION.negativa = rojo = Infravaloración = Sobreventa = COMPRA [comprar SI menor -100] . . . VALORACION.positiva = verde = Sobrevaloración = Sobrecompra = VENTA [vender SI mayor +100] . . . Está Operativamente NORMALIZADA a 100 [menor -100% = COMPRAR, mayor +100% = VENDER ]. 33) Volatilidad = Volatilidad.FUTURA Anual (Desviación.Típica Anual, MAS PROBABLE) Las Empresas en NEGRITA son las que también están en la Cartera Optimizada. Además de ser de las mejores (Blue.Chips), se intenta que estén sectorialmente DIVERSIFICADAS (no clonadas). Los Activos NO empresariales (INDICES, Fondos, etc.), aparecen en VERDE . Detalles.Tabla: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/617711-tabla-valoraciones ______________________________________________________________________________________________________________
________________________________ CARTERA OPTIMIZADA 2017 _________________________
Patrimonio.Inicial(Pat0) = 475233
Patrimonio.Actual = 512049 = RentaVariable + Liquidez
RentaVariable = 356524
Liquidez = 155525 [incluye Dividendos=0]
RENTABILIDAD(Reta) = 36816 = 7,7% a 2017-06-12
VOLATILIDAD.anual(Vola) = 6,3%
Correlación = 68%
Rotación.Cartera(Rot) = 64927 =13,7%
________________________________________________________________ Operativa.Programada ___
SAP - SOFTWARE = 142 x 92,56 = 13144 - ALV - SERVICIOS-FINANCIEROS = 78 x 173,60 = 13541 - UN - CONSUMO = 272 x 49,43 = 13445 - CFP - PETROLERA = 320 x 45,49 = 14555 - SANO - FARMACEUTICA = 156 x 84,85 = 13237 - DCX - AUTOMOCION = 230 x 65,64 = 15097 - BAS - PETROQUIMICA = 152 x 86,02 = 13075 - SIE - INDUSTRIAL = 101 x 126,25 = 12751 - ABIN - BEBIDAS = 140 x 100,95 = 14133 - DANO - ALIMENTACION = 194 x 66,31 = 12864 - MUV2 - REASEGUROS = 75 x 177,70 = 13328 - OREA - COSMETICA = 69 x 187,50 = 12937 - IBE - ELECTRICA = 1750 x 7,02 = 12280 - DUT - TELECOMUNICACIONES = 745 x 16,96 = 12631 - BAYG - FARMACEUTICA = 105 x 118,45 = 12437 - DG - CONSTRUCCION = 149 x 77,60 = 11562 - AIRL - QUIMICA-MEDICINA = 108 x 109,15 = 11788 - LVMH - PRODUCTOS-LUJO = 47 x 224,10 = 10533 - PHI - ELECTRONICA = 358 x 31,80 = 11384 - ITX - TEXTIL-MODA = 304 x 35,80 = 10882 - ASML - SEMICONDUCTORES = 93 x 115,20 = 10714 - SU - EQUIPOS-ELECTRICOS = 156 x 67,44 = 10521 - UL - INMOBILIARIA = 46 x 231,55 = 10651 - FRE - ASISTENCIA-SANITARIA = 140 x 76,86 = 10760 - SAF - AEROSPACIAL-DEFENSA = 135 x 78,06 = 10538 - EI - SALUD-OPTICA = 84 x 116,80 = 9811 - CARR - MINORISTA = 418 x 23,30 = 9739 - STGO - INGENIERIA-MATERIALES = 198 x 48,67 = 9636 - EAUX - MEDIOS-COMUNICACION = 490 x 19,64 = 9621 - CRH - MATERIALES-CONSTRUCCION = 278 x 32,12 = 8928 - ____________________________________________________________________________________FUNDAMENTOS de la CARTERA: 11) Criterio selectivo de CALIDAD: empresas de las más grandes, estables y veteranas (Blue Chips)). 22) DIVERSIFICACION cuantitativa: todas las empresas tienden al mismo montante (cartera homogénea). 33) DIVERSIFICACION cualitativa: se procura que las empresas sean de distinto sector. 44) Control de LIQUIDEZ: tendencia a una Liquidez razonable (sobre un 20%, en régimen estacionario de cartera). Detalles Cartera: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/1759345-cartera-optimizada ________________________________________________________________________________________________
Historico.Cartera Historico.EUROSTOX
año Pat0 Rot Reta Vola Reta Vola Indice0
------------- ------------- ------------- -------
2014 380000 3% 6,6% 6,7% 1,2% 10,1% 3109
2015 404950 18% 8,7% 9,0% 3,9% 15,2% 3146
2016 440325 24% 7,9% 8,8% 0,7% 14,0% 3268
2017 475233 ... ..,.. .,.. ..,.. .,.. 3291
2018 ...... ... ..,.. .,.. ..,.. .,.. ....
2019 ...... ... ..,.. .,.. ..,.. .,.. ....
2020 ...... ... ..,.. .,.. ..,.. .,.. ....
------------- ------------- -------
PROMEDIOS = 7,7% 8,2% 1.9% 13,1%
RATIO.Reta/Vola = 0,94 0,15
______________________________________________________________________
© MRNCP379420
El problema fundamental de la Bolsa es la corrupción y manipulación.
#143
Re: Javi, me da la sensación de que en Arcelor no se ha tenido en cuenta
Efectivamente así es.- Gracias por avisar, saludos.
El problema fundamental de la Bolsa es la corrupción y manipulación.
#144
Re: S.I.G.O. EuroStoxx50
Eurostoxx : 2017-06-16
Fecha Empresa Precio VALORACION Volatilidad Operativa __________________________________________________________________________________ 2017-06-16 sx5e.EUROSTOX50 3543,88 95 10,9% 3560,70 vta 2017-06-16 SAP.sap 94,40 94 11,4% 95,33 vta 2017-06-16 ALV.allianz 174,45 64 12,8% 186,11 vta 2017-06-16 UN.unilever 49,81 94 12,1% 50,36 vta 2017-06-16 CFP.total-fina 44,81 4 13,7% 2017-06-16 SANO.sanofi 85,06 33 13,0% 2017-06-16 DCX.daimler 65,20 14 13,6% 2017-06-16 BAS.basf 85,03 26 12,9% 2017-06-16 SIE.siemens 124,55 60 13,5% 2017-06-16 ABIN.anheuser-busch-inbe 101,60 17 12,5% 2017-06-16 DANO.danone 67,43 38 11,6% 2017-06-16 MUV2.munchener-ruc 176,55 11 11,6% 2017-06-16 OREA.loreal 191,00 62 11,6% 2017-06-16 IBE.iberdrola 7,18 91 11,6% 7,28 vta 2017-06-16 DUT.deutsche-telekom 16,69 25 13,0% 2017-06-16 BAYG.bayer 122,80 76 14,5% 128,40 vta 2017-06-16 DG.vinci 79,59 94 12,3% 80,42 vta 2017-06-16 AIRL.air-liquide 109,80 31 12,9% 2017-06-16 ENEL.enel 4,92 84 14,3% 5,07 vta 2017-06-16 ENI.eni-spa 13,85 13 15,7% 2017-06-16 LVMH.louis-vuitton 230,70 127 14,2% vender 2017-06-16 PHI.philips 31,87 82 12,9% 32,92 vta 2017-06-16 ITX.inditex 35,21 58 13,3% 2017-06-16 ASML.asn-lithographi 116,00 55 14,2% 2017-06-16 BMW.bmw 83,36 2 15,0% 2017-06-16 TEF.telefonica 9,63 16 15,3% 2017-06-16 FTEO.france-telecom 14,74 5 14,0% 2017-06-16 ING.ing 15,14 65 16,8% 16,25 vta 2017-06-16 SU.schneider-electrc 67,55 29 14,3% 2017-06-16 UL.unibail-rodanco 232,00 9 13,0% 2017-06-16 FRE.fresenius-se 79,34 65 13,9% 84,75 vta 2017-06-16 SAF.safran 80,21 93 13,7% 81,28 vta 2017-06-16 EI.essilor 120,75 38 13,5% 2017-06-16 CARR.carrefur 22,55 19 14,0% 2017-06-16 STGO.saint-gobain 48,14 53 14,3% 2017-06-16 MIDI.axa 24,23 32 17,0% 2017-06-16 EAUX.vivendi 20,56 51 15,2% 2017-06-16 BNPA.bnp-paribas 62,05 38 19,2% 2017-06-16 ISP.intesa-sanpaolo 2,56 21 20,3% 2017-06-16 SAN.banco-santander 5,85 66 19,9% 6,29 vta 2017-06-16 BBVA.banco-bilbao-vizcay 7,31 54 18,7% 2017-06-16 G.generalli-ass 14,59 22 18,7% 2017-06-16 EOA.e-on 8,84 56 18,7% 2017-06-16 SG.societe-general 46,49 33 20,9% 2017-06-16 CRH.crh-plc 32,25 29 16,3% 2017-06-16 DBK.deutsche-bank 15,00 29 24,8% 2017-06-16 UC.unicredito 15,70 134 28,2% vender 2017-06-16 VOW.volkswagen 135,65 16 16,6% 2017-06-16 MTP.arcelor-mittal 17,87 297 26,9% vender 2017-06-16 NOK1V.nokia 5,72 45 19,6% 2017-06-16 MERCADO 49 9,0%______________________________________________________________________________________________________________ 11) ORDEN (Criterio.CALIDAD) : las empresas están Ordenadas de mejor a peor. 22) VALORACION (Criterio.OPORTUNIDAD) = Distancia del Precio.Actual al Precio.más.PROBABLE. . . . VALORACION.negativa = rojo = Infravaloración = Sobreventa = COMPRA [comprar SI menor -100] . . . VALORACION.positiva = verde = Sobrevaloración = Sobrecompra = VENTA [vender SI mayor +100] . . . Está Operativamente NORMALIZADA a 100 [menor -100% = COMPRAR, mayor +100% = VENDER ]. 33) Volatilidad = Volatilidad.FUTURA Anual (Desviación.Típica Anual, MAS PROBABLE) Las Empresas en NEGRITA son las que también están en la Cartera Optimizada. Además de ser de las mejores (Blue.Chips), se intenta que estén sectorialmente DIVERSIFICADAS (no clonadas). Los Activos NO empresariales (INDICES, Fondos, etc.), aparecen en VERDE . Detalles.Tabla: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/617711-tabla-valoraciones ______________________________________________________________________________________________________________
________________________________ CARTERA OPTIMIZADA 2017 _________________________
Patrimonio.Inicial(Pat0) = 475233
Patrimonio.Actual = 514558 = RentaVariable + Liquidez
RentaVariable = 359033
Liquidez = 155525 [incluye Dividendos=0]
RENTABILIDAD(Reta) = 39325 = 8,3% a 2017-06-16
VOLATILIDAD.anual(Vola) = 6,3%
Correlación = 68%
Rotación.Cartera(Rot) = 64927 =13,7%
________________________________________________________________ Operativa.Programada ___
SAP - SOFTWARE = 142 x 94,40 = 13405 - ALV - SERVICIOS-FINANCIEROS = 78 x 174,45 = 13607 - UN - CONSUMO = 272 x 49,81 = 13548 - CFP - PETROLERA = 320 x 44,81 = 14339 - SANO - FARMACEUTICA = 156 x 85,06 = 13269 - DCX - AUTOMOCION = 230 x 65,20 = 14996 - BAS - PETROQUIMICA = 152 x 85,03 = 12925 - SIE - INDUSTRIAL = 101 x 124,55 = 12580 - ABIN - BEBIDAS = 140 x 101,60 = 14224 - DANO - ALIMENTACION = 194 x 67,43 = 13081 - MUV2 - REASEGUROS = 75 x 176,55 = 13241 - OREA - COSMETICA = 69 x 191,00 = 13179 - IBE - ELECTRICA = 1750 x 7,18 = 12565 - DUT - TELECOMUNICACIONES = 745 x 16,69 = 12434 - BAYG - FARMACEUTICA = 105 x 122,80 = 12894 - DG - CONSTRUCCION = 149 x 79,59 = 11859 - AIRL - QUIMICA-MEDICINA = 108 x 109,80 = 11858 - LVMH - PRODUCTOS-LUJO = 47 x 230,70 = 10843 - PHI - ELECTRONICA = 358 x 31,87 = 11409 - ITX - TEXTIL-MODA = 304 x 35,21 = 10704 - ASML - SEMICONDUCTORES = 93 x 116,00 = 10788 - SU - EQUIPOS-ELECTRICOS = 156 x 67,55 = 10538 - UL - INMOBILIARIA = 46 x 232,00 = 10672 - FRE - ASISTENCIA-SANITARIA = 140 x 79,34 = 11108 - SAF - AEROSPACIAL-DEFENSA = 135 x 80,21 = 10828 - EI - SALUD-OPTICA = 84 x 120,75 = 10143 - CARR - MINORISTA = 418 x 22,55 = 9424 - STGO - INGENIERIA-MATERIALES = 198 x 48,14 = 9532 - EAUX - MEDIOS-COMUNICACION = 490 x 20,56 = 10074 - CRH - MATERIALES-CONSTRUCCION = 278 x 32,25 = 8966 - ____________________________________________________________________________________FUNDAMENTOS de la CARTERA: 11) Criterio selectivo de CALIDAD: empresas de las más grandes, estables y veteranas (Blue Chips)). 22) DIVERSIFICACION cuantitativa: todas las empresas tienden al mismo montante (cartera homogénea). 33) DIVERSIFICACION cualitativa: se procura que las empresas sean de distinto sector. 44) Control de LIQUIDEZ: tendencia a una Liquidez razonable (sobre un 20%, en régimen estacionario de cartera). Detalles Cartera: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/1759345-cartera-optimizada ________________________________________________________________________________________________
Historico.Cartera Historico.EUROSTOX
año Pat0 Rot Reta Vola Reta Vola Indice0
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2014 380000 3% 6,6% 6,7% 1,2% 10,1% 3109
2015 404950 18% 8,7% 9,0% 3,9% 15,2% 3146
2016 440325 24% 7,9% 8,8% 0,7% 14,0% 3268
2017 475233 ... ..,.. .,.. ..,.. .,.. 3291
2018 ...... ... ..,.. .,.. ..,.. .,.. ....
2019 ...... ... ..,.. .,.. ..,.. .,.. ....
2020 ...... ... ..,.. .,.. ..,.. .,.. ....
------------- ------------- -------
PROMEDIOS = 7,7% 8,2% 1.9% 13,1%
RATIO.Reta/Vola = 0,94 0,15
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© MRNCP379420
El problema fundamental de la Bolsa es la corrupción y manipulación.