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Gamesa for ever

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#6752

Siemens Gamesa analizará la OPA de Siemens Energy y crea un comité para el seguimiento de la oferta

 
El consejo de administración de Siemens Gamesa analizará la oferta pública de adquisición (OPA) voluntaria en efectivo de Siemens Energy sobre la totalidad de las acciones que aún no posee y crea un comité para el seguimiento de la misma.

En concreto, dicho comité está compuesto por los consejeros independientes Gloria Hernández, Francisco Belil, Harald von Heynitz y Rudolf Krämmer, según ha informado Siemens Gamesa a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV).

El consejo de administración de la Siemens Gamesa analizará los términos y condiciones de la oferta, hará un seguimiento continuado de la misma y emitirá un informe con su opinión y observaciones cuando sea legalmente preceptivo.

A estos efectos, y en línea con las mejores prácticas de buen gobierno corporativo, el consejo de administración contará con asesores legales y financieros en el marco de la oferta para la mejor defensa de los intereses de la compañía y sus accionistas.

Siemens Energy anunció este fin de semana una OPA voluntaria en efectivo sobre la totalidad de las acciones de Siemens Gamesa Renewable Energy (SGRE) que aún no posee, es decir, aproximadamente el 32,9% de las mismas, con la intención de excluirla de cotización.

Así, ofrecerá 18,05 euros por acción, que representa una prima del 27,7% con respecto al último precio de cierre no afectado del pasado 17 de mayo de 2022 de 14,13 euros por acción.

A los actuales precios de mercado, el 100% de Siemens Gamesa estaría valorado en algo más de 11.279 millones de euros, por lo que una oferta por el 33% superaría los 3.722 millones de euros.

La financiación de la adquisición está totalmente suscrita por Bank of America y J.P. Morgan y, suponiendo que la oferta sea aceptada en su totalidad, Siemens Energy tiene la intención de financiar hasta 2.500 millones de euros del valor de la transacción con capital o instrumentos similares, mientras que el importe restante de la operación se financiaría con deuda y con la caja disponible.

Siemens Energy ha destacado que la transacción apoyará los esfuerzos de la dirección para resolver los retos actuales de SGRE, contribuyendo a implementar las medidas necesarias para estabilizar el negocio y aflorar todo su potencial.

"En particular, SGRE se beneficiará de una mayor involucración de Siemens Energy en la operativa diaria y de su experiencia en transformaciones, especialmente en ámbitos como la producción, la cadena de suministro y la gestión de proyectos y clientes", ha añadiado.


SINERGIAS DE HASTA 300 MILLONES

Tras la plena integración, el Grupo combinado podría beneficiarse de sinergias de costes previstas de hasta aproximadamente 300 millones de euros anuales en un plazo de tres años.

Además, se esperan también sinergias de ingresos por un importe de centenares de millones de euros para el final de la década.

Para el consejero delegado de Siemens Energy, Christian Bruch, la integración de Siemens Gamesa representa un paso "importante" en su hoja de ruta estratégica con el objetivo de liderar la transición energética.

Por su parte, el presidente del consejo de supervisión de Siemens Energy, Joe Kaeser, ha afirmado que la operación es un hito "importante" para el posicionamiento de Siemens Energy como "impulsor de la transición energética desde soluciones de energía fósil a una energía sostenible".

"El Consejo de Supervisión apoya firmemente los planes del Comité Ejecutivo para la integración de SGRE", ha manifestado. 

#6753

Siemens Energy prevé mantener la sede de Siemens Gamesa en Zamudio tras la OPA

  
Siemens Energy, que ha formulado una oferta pública de adquisición (OPA) voluntaria en efectivo sobre el 32,9% que no controla de Siemens Gamesa Renewable Energy (SGRE) por 3.722 millones de euros, ha asegurado este lunes que no está entre sus planes cambiar de lugar la sede de esta última, ubicada en Zamudio (Vizcaya).

"No preveo ningún cambio, por ahora. Estamos comprometidos con las operaciones en España y en el País Vasco", ha subrayado el consejero delegado de Siemens Energy, Christian Bruch, tras ser preguntado acerca de la posibilidad de un cambio de sede.

En una conferencia de prensa para detallar aspectos de la OPA sobre Siemens Gamesa, Bruch también ha recalcado que si bien no está en su agenda acometer un cambio de sede, sí que considera necesaria una "estructura efectiva para el negocio" con la cual servir al cliente de forma correcta y perseguir "la excelencia".

Más allá de la sede operativa de Siemens Gamesa en Zamudio, Bruch también ha asegurado que, en caso de que salga adelante la OPA, los impuestos se seguirán pagando "en los países en los que se opera", por lo que la sede fiscal seguirá estando donde se "obtienen ganancias". "Estamos comprometidos con nuestra huella en España y en mantener la presencia", ha ahondado Bruch.


PUESTOS DE TRABAJO

Asimismo, ha señalado que no tienen un plan para "afectar al personal" de Siemens Gamesa, una cuestión que preocupa tanto a sindicatos como al Gobierno del País Vasco.

"Vemos problemas clásicos de gestión de proyectos, no es tanto específico del sector. No tenemos un plan de afectar al personal, nosotros tenemos una estrategia conjunta y queremos apoyarles para que vuelvan a crecer", ha aseverado Bruch.

En ese sentido, tanto la Federación de Industria, Construcción y Agro (Fica) de UGT y la Federación de Industria de CCOO han mostrado este lunes su preocupación por el empleo de Siemens Gamesa tras la OPA y la consejera de Desarrollo Económico, Sostenibilidad y Medio Ambiente del Gobierno vasco, Arantxa Tapia, ha afirmado que una vez se conozcan todos los detalles, el Ejecutivo autonómico trabajará para "garantizar" los puestos de trabajo en Siemens Gamesa y para que se continúe trabajando con proveedores vascos.


DESCARTA VENDER LA DIVISIÓN DE ÉOLICA TERRESTRE

El consejero delegado de Siemens Energy también ha descartado una posible venta de la división de eólica terrestre de Siemens Gamesa dado que, según ha argumentado, es una "base clave" y un mercado "más grande" que el negocio 'offshore'. "Pero tenemos que gestionarlo mejor", ha matizado.

"En estos momentos no veo ninguna razón para cambiar este negocio clave. Vamos a seguir con ello en el futuro y sigue representando el valor de la empresa", ha resaltado.


SINERGIAS DE 300 MILLONES DE EUROS

Bruch ha resaltado que el objetivo de Siemens Energy es integrar completamente el negocio de SGRE y desde la empresa germana apuntan que el grupo combinado podría beneficiarse de en torno a 300 millones de euros en sinergias.

Sobre ello, ha ahondado en que SGRE sigue enfocada en la transición energética y en que espera que esa tracción suponga "beneficios importantes y cree valor en todo el grupo".

Bruch ha subrayado que el mayor porcentaje de sinergias en costes vendrán del lado de la cadena de suministros, con la combinación de volúmenes y procesos conjuntos que contribuirán al ahorro.

El área de investigación y desarrollo (I+D) es la segunda con mayor peso en cuanto a las sinergias generadas, según Bruch: "Hemos empezado a coordinarnos y una integración nos proporcionaría más capacidad para tener una única plataforma de I+D. Tenemos grandes instalaciones eólicas y de hidrógeno donde se necesita una gran cantidad de I+D, y ahí la combinación tiene mucho sentido".


DIFERENCIA CON LA COMPRA DE ACCIONES A IBERDROLA

Preguntado acerca del motivo por el que Siemens Energy ofrece ahora un precio por acción menor que los 20 euros que pagó en febrero de 2020 para adquirir el 8,1% que Iberdrola poseía de SGRE, Bruch ha destacado el deterioro de SGRE desde entonces.

"Cuando se compraron las acciones de Iberdrola la situación de la empresa (SGRE) era otra. La situación se ha deteriorado y ha habido distintos 'profit warnings' que se han emitido desde entonces y eso tiene un efecto sobre el precio", ha argumentado el directivo.


EXCLUSIÓN DE BOLSA

El consejero delegado de Siemens Energy también ha señalado que el interés de la compañía es comprar tantas acciones de SGRE como sea posible y ha destacado su intención de "poder convencer a los accionistas minoritarios" para que vendan las suyas.

En ese sentido, la oferta, de 18,05 euros por acción, representa una prima del 27,7% con respecto al último precio de cierre no afectado del pasado 17 de mayo de 2022 de 14,13 euros por acción.

En cuanto a la intención de excluir a Siemens Gamesa de la Bolsa, Bruch ha señalado que hay un mecanismo que depende de la aprobación del supervisor español, "que tiene mucho margen de decisión", y ha recalcado que "pasando el 75% de las acciones se podría excluir" de la cotización, algo que, en su opinión, sería una simplificación financiera para la tesorería conjunta.

De hecho, las acciones de Siemens Gamesa empezaban la sesión con un alza del 6,14%, hasta 17,73 euros, después del anuncio de la OPA y a media mañana el valor seguía subiendo y cotizaba ya en 17,79 euros (+6,24%) 

#6754

Re: Gamesa for ever

 
El sindicato ELA ha advertido de que "combatirá con todas las herramientas" a su alcance cualquier medida que tenga un impacto en el empleo en Siemens Gamesa como consecuencia de la OPA anunciada por Siemens Energy.

En declaraciones a Europa Press, la representante de la Federación de Industria de ELA, Puy Remírez, se ha referido, de esta manera a la decisión de Siemens Energy de formular una oferta pública de adquisición (OPA) voluntaria en efectivo sobre el 32,9% que no controla de Siemens Gamesa Renewable Energy (SGRE) por 3.722 millones de euros.

La representante sindical ha mostrado su "desacuerdo y enfado" por la manera en la que se está gestionando la información en relación con su futuro.

Puy Remírez ha afirmado que, salvo la comunicación a la CNMV, ni Siemens Energy ni Siemens Gamesa se han puesto en contacto con los representantes sindicales para informarles de la situación y, por ello, han solicitado una reunión con los interlocutores habituales.

A su juicio, se está realizando una "gestión pésima" y "no es la primera vez", lo que evidencia un "desprecio absoluto hacia las plantillas". "La compañía no puede permitir generar esta especulación sin hablar antes con la plantilla a través de sus representantes sindicales", ha advertido.

La representante de ELA ha afirmado que en la rueda de prensa ofrecida este lunes por Siemens Energy "no hay nada concreto que valorar", pero ha asegurado que "el panorama "no es nada halagüeño". "No hay nada halagüeño desde que se produjo la absorción y se han ido tomando una serie de decisiones que han tenido impacto en el empleo y que han ido alejando la toma de decisiones", ha reiterado.

En este sentido, ante la posibilidad de ajustes, ha advertido de que, si esta operación deriva "en cualquier medida que tenga un impacto en el empleo, se combatirá con todas las herramientas al alcance" 

#6755

Credit Suisse eleva el precio objetivo de Siemens Gamesa hasta los 22 euros por acción

(me parece un cachondeo que salgan ahora con esto)

 
Credit Suisse ha elevado este lunes el precio objetivo de las acciones de Siemens Gamesa Renewable Energy (SGRE) hasta los 22 euros por título tras la formulación por parte de Siemens Energy de una oferta pública de adquisición (OPA) voluntaria sobre el 32,9% que no controla de la compañía y por un montante superior a los 4.000 millones de euros.

La firma suiza defiende en su valoración que la industria de la energía eólica tiene recorrido, considera que SGRE tiene un "liderazgo" en eólica marina y también que existe un "crecimiento atractivo" del mercado con perspectivas de que los pedidos se "aceleren" a partir del cuarto trimestre de 2022.

En cuanto a la propuesta de Siemens Energy, que ofrece 18,05 euros por acción, Credit Suisse señala que la cifra es más alta que el precio medio ponderado por volumen (VWAP) promedio de los últimos seis meses, además de suponer una prima del 27% sobre el precio por acción sin perturbaciones desde el 17 de mayo.

Sin embargo, matiza que en la mayor parte del periodo entre agosto de 2020 y mediados de enero de 2022 la acción estuvo "por encima del precio de oferta de 18,05 euros", al tiempo que hace hincapié en que en los seis meses anteriores el precio promedio de los títulos estuvo afectado por problemas operativos que, en opinión de la firma suiza, "la compañía puede resolver por sí misma".

Credit Suisse también destaca que desde que Iberdrola vendiese a Siemens Energy el 8,15% de su participación en SGRE en febrero de 2020 por un precio por acción de 20 euros "han aparecido problemas importantes" con el lanzamiento de la plataforma de energía eólica terrestre Siemens Gamesa 5.X.

"Calculamos estos costes adicionales de 5.X en 1.000 millones de euros, con muchas provisiones para años futuros. También ha habido costes en la cadena de suministro global. Sin embargo, hay un impulso positivo por los compromisos de cero emisiones netas para 2050 a lo largo de 2021, incluido un aumento despliegue de energía eólica marina", valora la entidad suiza.

A ello se suma que la invasión rusa de Ucrania, en opinión de Credit Suisse, implicará una aceleración del desarrollo de las energías renovables, por lo que estima que las perspectivas a largo plazo son positivas, a pesar de que la rentabilidad a corto plazo se ha reducido. 

#6756

Siemens Energy prevé lanzar la OPA sobre Siemens Gamesa en septiembre y su exclusión de Bolsa en noviembre

 
Siemens Energy prevé lanzar de manera formal la oferta pública de adquisición (OPA) voluntaria sobre el 32,9% que no controla de Siemens Gamesa Renewable Energy (SGRE) a mediados del próximo septiembre y que la aprobación de la exclusión en Bolsa de la compañía se produzca el próximo noviembre, según una presentación con motivo del Capital Markets Day de Siemens Energy.

Una vez lanzada de manera formal la OPA, habrá un periodo de entre cuatro y cinco semanas para la aceptación o no de la misma, tras lo cual, ya en octubre, se presentarán los resultados de la transacción.

De este modo, Siemens Energy prevé completar a finales de año la adquisición del 32,9% que no controla de SGRE por un importe superior a 4.000 millones de euros.

Siemens Energy recuerda en su presentación que los 18,05 euros por acción ofertados en la OPA son superiores al precio medio ponderado por volumen (VWAP) promedio de los últimos seis meses, además de suponer una prima del 27% sobre el precio por acción sin perturbaciones desde el comienzo de los rumores sobre la operación, es decir, desde el pasado 17 de mayo.

La financiación de la operación está "totalmente respaldada" por Bank of America y J.P. Morgan, destaca Siemens Energy, que también hace hincapié en que en caso de una aceptación total de la oferta la compañía alemana financiará hasta 2.500 millones de euros del valor de la transacción con capital o instumentos similares.

"El resto de la transacción se financiaría con deuda así como con efectivo", ha detallado Siemens Energy.

La compañía germana también ha señalado que la firma de auditoría PwC fue contratada como evaluador independiente para emitir un informe de tasación y cumplir así con la normativa española sobre exclusión.

Las acciones de Siemens Gamesa en el selectivo español repuntaron ayer un 6,24% (hasta los 17,79 por título) en la primera jornada bursátil tras la formulación, el pasado sábado por la noche, de la OPA sobre Siemens Gamesa.

Pasadas las 10.30 de este martes, las acciones de SGRE se mantenían en torno al precio del cierre del lunes, con un leve retroceso del 0,06% (17,78 euros por título) 

#6757

Re: Siemens Energy prevé lanzar la OPA sobre Siemens Gamesa en septiembre y su exclusión de Bolsa en noviembre

Gran jugada que han hecho la han bajado durante meses para pagar menos 
#6758

Re: Siemens Energy prevé lanzar la OPA sobre Siemens Gamesa en septiembre y su exclusión de Bolsa en noviembre

Pues yo tengo pocas pero no le voy a aceptar esa OPA. Necesitan el 90% para excluirla de bolsa. A ver qué hacen los fondos, pero a mi me da igual vender ahora que esperar a noviembre.. Así que mis acciones no las vendo.
#6759

Re: Siemens Energy prevé lanzar la OPA sobre Siemens Gamesa en septiembre y su exclusión de Bolsa en noviembre

Y de momento a ellos tambien porque lleva dias sin moverse lo controlan como quieren es vergonzoso
#6760

Re: Siemens Energy prevé lanzar la OPA sobre Siemens Gamesa en septiembre y su exclusión de Bolsa en noviembre

 Y el rumor se convirtió en realidad. En la noche del sábado al domingo se confirmó lo que varios agentes del mercado vaticinaban. Siemens ha presentado una OPA a 18,05€ por acción, con carácter voluntario. El objetivo es acumular el máximo número de acciones para sumarlas al 67% de la sociedad que ya tiene en su poder y, eventualmente, sacarla de bolsa. Recordemos que hace más de 1 año compró Siemens la participación de Iberdrola por 20€ la acción. 

 Por lo tanto, ahora se presentan unos meses de idas y venidas entre los accionistas. El primer debate en ciernes es si el precio ofrecido es justo. Si Siemens no consigue que al menos un 8% de os actuales accionistas acepte la oferta, o por otro lado, la CNMV considera que no está ofreciendo un precio equitativo, y Siemens mantiene su intención de excluir a Gamesa de bolsa, entonces tendrá que formular una nueva OPA, esta vez de exclusión, con un precio mayor.

Algunos  opinan que la matriz germana  está obligada a ofrecer los 20 euros pagados a Iberdrola que tal vez se den en una contraoferta si blackrock y Norges bank no venden. 
 
Para excluirla debe alcanzar el 90%, por lo tanto les falta un 23%.

 Bruch ha señalado que hay un mecanismo que depende de la aprobación del supervisor español, "que tiene mucho margen de decisión", y ha recalcado que "pasando el 75% de las acciones se podría excluir" de la cotización.

Parece esto último para acojonar a los minoritarios y que vendan.

La otra vertiente  es esperar a una contraoferta por parte de la propia Siemens, o de otra empresa.

Norges Bank aflora una participación del 1,78% 


Tras este movimiento, el banco central noruego figura como tercer máximo accionista de la compañía vasca, solo por detrás de BlackRock (3,132%) y Siemens Energy (67,071%). 

No me explico porque BlackRock no vendio a mas de 30 euros.




#6761

Re: Siemens Energy prevé lanzar la OPA sobre Siemens Gamesa en septiembre y su exclusión de Bolsa en noviembre

La experiencia en Gamesa ha sido muy frustrante, aunque haya ganado dinero. Desde que llegaron los alemanes la cosa ha sido de apaños (proyecto industrial ... Iberdrola ... CNMV por no obligarle a hacer una oferta en su día ...)
Y creo que además de apaños, yo creo que ha habido engaño a los accionistas. 
Antes de llegar ellos, la acción volaba, las cuentas estaban claras. 
Llegan ellos, quitan al equipo del Bilbaino, ponen su ceo. Y aunque tienen todas las ventas que quieren, fabrican con perdidas ... Después es cierto que llego el covid ... Pero aún y todo, algo huele a podrido ...
Supongo que cuando me vaya definitivamente de esta acción, no la echaré de menos.
¿Merece la pena esperar a la Opa ... habrá mejora de precio ...?
#6762

Re: Siemens Energy prevé lanzar la OPA sobre Siemens Gamesa en septiembre y su exclusión de Bolsa en noviembre

Pudiste vender a mas de 30 euros y no lo hiciste.

Estando blackrock y Norges Bank tendrán que negociar una subida a 20 como el precio base de Iberdrola en mi opinión, mientras tanto si recogen mas barato dinero que se ahorran.

https://youtu.be/_s8nFbXQbhg

 
Lo de Gamesa es exactamente igual que lo que hizo Iberdrola con iberdrola Renovables. Por eso cuando una matriz controla la mayoría de las acciones es mejor tener títulos de la matriz que de la filial. Un robo legal, pero un robo. Saludos.






 


Saludos

#6763

Bank of America y JP Morgan avalarán la OPA de Siemens sobre Gamesa con más de 4.000 millones

 
Bank of America y JP Morgan avalarán la oferta pública de adquisición (OPA) de acciones voluntaria de Siemens Energy sobre el 32,9% que no controla de Siemens Gamesa Renewable Energy con más de 4.000 millones de euros, según ha informado la compañía a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV).

En concreto, Siemens Energy precisa que ambas entidades avalarán la operación por un importe de 2.024 millones de euros cada una, lo que garantiza en su totalidad el pago de la contraprestación en efectivo que asciende a 4.048 millones de euros.

La compañía ha presentado ante la CNMV la solicitud para ejecutar la OPA que prevé lanzar de manera formal a mediados del próximo septiembre, con la aprobación de la exclusión en Bolsa de la compañía prevista para el próximo noviembre.

Una vez lanzada de manera formal la OPA, habrá un periodo de entre cuatro y cinco semanas para la aceptación o no de la misma, tras lo cual, ya en octubre, se presentarán los resultados de la transacción.

De este modo, Siemens Energy prevé completar a finales de año la adquisición del 32,9% que no controla de SGRE por un importe superior a 4.000 millones de euros.

Siemens Energy ha señalado que los 18,05 euros por acción ofertados en la OPA son superiores al precio medio ponderado por volumen (VWAP) promedio de los últimos seis meses, además de suponer una prima del 27% sobre el precio por acción sin perturbaciones desde el comienzo de los rumores sobre la operación, es decir, desde el pasado 17 de mayo 

#6764

Re: Siemens Energy prevé lanzar la OPA sobre Siemens Gamesa en septiembre y su exclusión de Bolsa en noviembre

El precio de venta lo decide cada cual.
Lo relevante es lo que Siemens-energy decía que iba a hacer, y lo que ha hecho en realidad. ¿Tanto se han equivocado?¿Son solo equivocaciones? Yo creo que no son solo equivocaciones. En la fusión con parte de siemens e. ¿qué más hay que no se ha dicho ... amortizaciones ... gastos de reestructuracion ... sobrevaloración de activos aportados a la fusión por parte de siemens e.? No es que no se hayan dicho, creo que a este respecto no ha habido transparencia. Ni la CNMV le ha exigido algo a este respecto. Se supone que deben velar por el pequeño accionista. 
Saludos,
#6765

Re: Siemens Energy prevé lanzar la OPA sobre Siemens Gamesa en septiembre y su exclusión de Bolsa en noviembre

Hoy, ha llegado a 18.087.

Alguna explicación lógica? Personalmente no creo que tengan necesidad de subir el precio