Santander suspendida de cotización

Bueno, pero 5,72 es con el cupón descontado.

Banco Santander, S.A. (“Banco Santander” o el “Banco”) comunica que su consejo de administración, en ejercicio de la delegación otorgada por la junta general ordinaria de accionistas de 28 de marzo de 2014 bajo el punto noveno de su orden del día, ha acordado llevar a cabo una ampliación de capital con la que el Banco espera captar un importe de hasta 7.500 millones de euros, mediante la emisión de hasta 1.258.441.465 acciones de cincuenta céntimos de euro (0,50 €) de valor nominal cada una de ellas, de la misma clase y serie que las actualmente en circulación y representadas mediante anotaciones en cuenta (en adelante, las “Acciones Nuevas”), con exclusión del derecho de suscripción preferente (en adelante, el “Aumento de Capital”).

La emisión de las Acciones Nuevas se llevará a cabo por su valor nominal de cincuenta céntimos de euro (0,50 €) por acción más una prima de emisión que se determinará conforme al resultado del proceso de colocación privada acelerada que se describe en el punto referente al “Procedimiento de Colocación”, una vez éste haya concluido.

1. FINALIDAD

Este reforzamiento de capital permitirá al Banco acompañar el crecimiento de las economías donde está presente. La previsión de crecimiento económico en los mercados donde opera Banco Santander confirma un cambio de ciclo, pues en 2016 las economías de la zona euro (España, Portugal y Alemania) crecerán cerca de un 2%; Brasil, Reino Unido, Estados Unidos, Polonia y Argentina, alrededor del 3%, y México y Chile, por encima del 4%. Por tanto, reforzar el capital ahora permitirá al banco aprovechar las oportunidades de crecimiento orgánico, aumentando el crédito y la cuota de negocio en los mercados clave.

Tras este Aumento de Capital, Banco Santander reformulará su política de dividendo volviendo a pagar en efectivo la mayor parte del mismo. El actual “Santander Dividendo Elección” ha facilitado, durante los años de la crisis, que la entidad se recapitalice al ritmo de las exigencias regulatorias y ha permitido que los accionistas puedan optar por recibir su retribución en acciones o en efectivo.

Ante la mejora del escenario de crecimiento económico y el cambio en la normativa fiscal, por el que empeora el tratamiento impositivo de percibir el dividendo en el formato de scrip dividend, la intención del consejo de administración es que la retribución con cargo al resultado de 2015 sea de 0,20 euros por acción, que se abonaría, como siempre, en cuatro pagos, de los que tres se recibirán en efectivo y el otro, en acciones o efectivo, a elección del accionista

En los próximos ejercicios, la evolución del dividendo será acorde al crecimiento de los resultados, con el objetivo de que la remuneración en efectivo (cash pay-out) represente entre el 30% y el 40% del beneficio recurrente, en lugar del 20% actual. Esta operación es positiva para los accionistas, ya que mejora el Beneficio por Acción (BPA) desde 2016.

Las recientes pruebas de resistencia realizadas por el Banco Central Europeo (BCE) y la Autoridad Bancaria Europea (EBA) ponen de manifiesto que Banco Santander cuenta con una sólida posición de capital y cumple holgadamente con las ratios que son exigibles conforme a la normativa en vigor. Con esta ampliación, Banco Santander anticipa el cumplimiento de los requerimientos de capital derivados de Basilea III, asumiendo su plena aplicación ya desde este ejercicio aunque sólo serían exigibles a partir de enero de 2019, aprovechando la actual coyuntura del mercado.

Tras esta ampliación de capital, el Banco alcanzará ya este año una ratio de capital fully loaded de alrededor del 10%. Este nivel situaría a la entidad entre los bancos con mayor fortaleza de capital a nivel internacional, teniendo en cuenta que Banco Santander posee una diversificación geográfica y un modelo de negocio minorista que le permite una baja volatilidad en sus resultados, tal como ha quedado confirmado en los recientes ejercicios del BCE.

2. PROCEDIMIENTO DE COLOCACIÓN

El Aumento de Capital se llevará a cabo mediante el procedimiento de colocación privada acelerada denominado “Accelerated Bookbuilt Offering” o “ABO”, exclusivamente entre inversores cualificados. En consecuencia, la emisión de las Acciones Nuevas no constituye una oferta pública de valores.
Para posibilitar la colocación de las Acciones Nuevas del Aumento de Capital mediante dicho procedimiento se excluye el derecho de suscripción preferente de los actuales accionistas de Banco Santander.

El procedimiento de colocación se llevará a cabo en los términos que se indican a continuación:

i. Una vez publicado este hecho relevante, Goldman Sachs International y UBS Limited, actuando como Joint Bookrunners (en adelante, conjuntamente, los “Joint Bookrunners”), y el propio Banco, actuando como Co-Bookrunner, comenzarán el denominado periodo de prospección de la demanda durante el cual recibirán órdenes de suscripción de los inversores cualificados a los que se dirige el Aumento de Capital. Se prevé que este periodo de prospección de la demanda concluya en un plazo máximo de 24 horas, sin perjuicio de que podría prorrogarse si el Banco y los Joint Bookrunners lo estiman oportuno.

ii. Una vez concluido el periodo de prospección de la demanda, se determinará el precio de la oferta de las Acciones Nuevas y se llevará a cabo la selección de propuestas de suscripción, procediéndose posteriormente a la confirmación de las propuestas seleccionadas y a la adjudicación definitiva de las Acciones Nuevas a los inversores cualificados correspondientes. En cualquier caso, los Joint Bookrunners se han comprometido, en virtud del contrato de aseguramiento que han suscrito hoy con Banco Santander (el “Contrato de Aseguramiento”), a suscribir y desembolsar las Acciones Nuevas que no sean suscritas por los inversores. El Contrato de Aseguramiento incluye la asunción por Banco Santander de un compromiso de no emisión ni venta de acciones (lock-up) en términos y con las excepciones habituales en este tipo de operaciones, durante un plazo de 90 días desde la fecha de admisión a negociación en las Bolsas de Valores españolas de las Acciones Nuevas.

iii. Una vez sean adjudicadas las Acciones Nuevas, éstas serán suscritas y desembolsadas por los Joint Bookrunners, actuando en nombre propio y, en su caso, por cuenta de los inversores adjudicatarios, y se procederá al otorgamiento de la escritura pública del Aumento de Capital y a su inscripción en el Registro Mercantil de Cantabria, a la asignación por la Sociedad de Gestión de los Sistemas de Registro, Compensación y Liquidación de Valores, S.A. Unipersonal (IBERCLEAR) de las correspondientes referencias de registro a las Acciones Nuevas así como a la verificación de la admisión a negociación de éstas por parte de la Comisión Nacional del Mercado de Valores y a su admisión a negociación por las Bolsas de Valores españolas.

iv. Posteriormente, en su caso, se procederá a la transmisión de las Acciones Nuevas desembolsadas por los Joint Bookrunners a los correspondientes inversores adjudicatarios, lo cual se realizará a través de una operación bursátil especial y se liquidará conforme a los procedimientos establecidos por IBERCLEAR para esta clase de operaciones.

3. DERECHOS DE LAS ACCIONES NUEVAS

Las Acciones Nuevas serán acciones ordinarias, pertenecerán a la misma clase y serie y tendrán los mismos derechos políticos y económicos que las restantes acciones ordinarias de Banco Santander actualmente en circulación. En particular, está previsto que las Acciones Nuevas den derecho a participar en el programa Santander Dividendo Elección que está previsto ejecutar en enero de 2015, tal y como fue anunciado mediante hecho relevante el 27 de octubre de 2014.

4. MERCADOS DONDE COTIZAN LAS ACCIONES DE BANCO SANTANDER. SOLICITUD DE ADMISIÓN A NEGOCIACIÓN OFICIAL

Banco Santander solicitará la admisión a negociación de las Acciones Nuevas en las Bolsas de Valores de Madrid, Barcelona, Bilbao y Valencia, a través del Sistema de Interconexión Bursátil (Mercado Continuo), no requiriéndose a tal efecto el registro y aprobación por la Comisión Nacional del Mercado de Valores de un folleto informativo, de conformidad con el artículo 26.1.e) del Real Decreto 1310/2005.

Asimismo, Banco Santander solicitará también la admisión a cotización de las Acciones Nuevas en las Bolsas de Valores extranjeras en las que coticen sus acciones (actualmente, Lisboa, Londres, Milán, Varsovia, Buenos Aires, México, Nueva York –a través de American Depositary Shares o ADSs– y São Paulo –a través de Brazilian Depositary Receipts o BDRs–), para lo que realizará todos los trámites y actuaciones que sean precisos a tal efecto.

***

Hay una llamada que aclara el punto 3 (derechos de las acciones y que coincide con lo anunciado en el primer HR de que los dividendos que cambian son a partir del 2015), es la siguiente:

1 Banco Santander mantiene su intención ya anunciada de que con cargo al ejercicio 2014 la retribución de sus accionistas se complemente con la aplicación del programa Santander Dividendo Elección en enero/febrero y abril/mayo de 2015, en ambos casos por un importe aproximado de quince céntimos de euro por acción.

Suerte a todos.

Pero eso se sabe hace tiempo que tienen que comprar algo y más después de la del BBV ,no les queda otra q comprar,ahora veremos que compran.

O sea q este año sólo 0'20 y el que viene y demás 0'3-0'4,creo entender.

Si dividimos los 7.500 kilos entre las 1.258 millones de acciones tenemos un precio mínimo de 5,96 euros para la AK, esperemos que no llegue el descuento hasta esas cifras.

HR del Santander:

La CNMV ha decidido levantar, con efectos de las 08:30 h. del 09 de enero de 2015, la suspensión cautelar acordada en el día de hoy, de la negociación de BANCO SANTANDER, S.A.

A ese precio compro unas cuantas.

Desde mis cálculos, y debido a que la ampliación ha sido a un precio un 16% más barato que el precio de mercado, la acción valdría 6,73€.
Ahora, a esto hay que sumar la espantada que va a haber, en mi opinión injustificada, por los titulares tipo: El Santander disminuye dividendo de 0,6 a 0,2€.