¿Comprar opciones de Petróleo? ¿Quizá un ETF?

Dicen que hay mucha sobre oferta y que si le quitas la caída de la demanda a esa sobreoferta los precios pueden estar justificados. Para los consumidores mejor, porque eso significa que los precios de los carburantes al menos no se dispararán... Bajar ya sabemos que no van a bajar demasiado, sólo un poco, pero al menos no hay excusa para que suban. 

De todas formas habrá que ver cuánto tiempo aguantarán estos precios... 

yo pienso que el petroleo siempre va a seguir siendo petroleo, que puede que no suba en uno, dos o tres años, pero es una materia prima que se sigue utilizando mundialmente en muchos campos y una materia prima que cada vez cuesta mas de conseguir... por lo tanto, el precio del petroleo va a tener que subir tarde o temprano, no se si a 80, 100 o 120 dolares, eso ya se lo dejo a los analistas.

sdsss!!

Hoy justo sale esta noticia en Cincodías...

El alza del consumo lleva la compra de crudo a máximos desde 1996

Dada la "recuperación" económica en España, principalmente por consumo interno e inversión, las importaciones de crudo han ido en aumento en los últimos meses. El crecimiento del consumo para 2016 se estima en el 3,4% y de un 3% para el siguiente según los Presupuestos Generales del Estado. En cambio la inversión se estima que aumentara un 6,4% y un 5,6% respectivamente. 

Las importaciones de crudo han aumentado hasta 5,9 millones de toneladas en julio, el nivel más alto desde que se tienen datos (1996). Entre enero y julio también se ha alcanzado una cifra récord de importación de crudo, hasta los 37,3 millones de toneladas, un 10% más anual. 

Los beneficios de las petroleras vienen cayendo desde 2011 situándose ahora en el punto más bajo desde 2008/2009. El precio del petróleo está en mínimos lo que hace que los ETFs de empresas petroleras tengan un mal comportamiento, situándose un 30% por debajo del mínimo de 2008-2009 (SXEP). Ahora los precios del petróleo podrían consolidarse lo que provocaría que los beneficios de las petroleras se estabilizasen y dejasen de mostrar esas caídas significativas que vienen sufriendo con las recientes caídas del crudo. 

Probablemente ante este escenario no sea mala idea llevar algo de petroleras, ¿Cómo lo veis?

Buenas.

- En un reciente informe, La Caixa Research afirma que el petróleo sigue llenando los macro-tanques de almacenamiento en Europa, que están cerca de su máxima capacidad, y sólo Estados Unidos ya acumula alrededor de 500 millones de barriles de reservas, la mayor cifra de los últimos 80 años. Sólo en el Golfo de México, hay 34 superpetroleros que almacenan en alta mar alrededor de 95.000.000 barriles de crudo.

- La consultora IHS Cambridge Energy Research Associates asegura que países como Angola, Argelia, Brasil, Congo, Ecuador, Irán, Iraq, Kazajistán, Libia, Nigeria, Rusia y Venezuela necesitan un precio del petróleo de entre 100 y 125 dólares/barril para equilibrar sus cuentas, por lo que a los niveles actuales todos ellos se encuentran en una situación económica delicada, necesitando inundar de crudo el mercado para generar la misma cantidad de ingresos

- En su último boletín mensual, la Agencia Internacional de la Energía resalta que la demanda de petróleo caerá en 2.017 a mínimos de los últimos 14 años, debido a que China, el 2º mayor consumidor del Mundo, sigue acentuando su ralentización económica; a que Irán entrará de lleno en el mercado, con una producción de 4 millones de barriles/día; al aumento en la eficiencia de perforación y producción de petróleo; y a una subida de tipos en USA de magnitud desconocida: ante una igualdad de oferta y de demanda la subida del USD siempre se traduce en descenso del precio del petróleo.

- Según Reuters, la producción de petróleo en Rusia alcanzó los 11 millones de barriles/día en Octubre, un máximo desde el año 1.991, y la producción de crudo en Noruega, Dinamarca y Reino Unido alcanzará el próximo mes de Diciembre su máximo histórico: 2.054 millones de barriles/día. De hecho, los analistas de GoldmanSachs afirman: "Esperamos que las sanciones a Irán se eliminen a principios de 2.016, con lo que Teherán aumentaría sus exportaciones de petróleo hasta los 4 millones de barriles/día, saturando el mercado con la consiguiente bajada de precios del crudo, incluso hasta los 20 dólares por barril".

Con todo ello, "Copio y Pego" de Telegraph en su edición de hoy... "Aunque tanto la OPEP como Rusia están vendiendo petróleo a 38 dólares/barril, e Iraq lo está vendido a 30 dólares/barril, todos los datos del mercado, unidos a que éste Invierno será uno de los más cálidos de la Historia, dejan entrever que hacia Marzo de 2.016 se podría producir un nuevo hundimiento de los precios del crudo hasta el entorno de los 20 dólares/barril".

¿Qué os parece invertir en el El VelocityShares 3x Inverse Crude Oil? Es un ETF sintético (compuesto en su totalidad por opciones, futuros, forwards y swaps) que TRIPLICA el rendimiento INVERSO (descontados comisiones, intereses y tarifas de crédito) del barril West Texas.

Saludos.

Creo que la información más veraz sobre lo que es la industria del petróleo hay que leer informes de geólogos o ingenieros del sector, no de economistas que la historia siempre ha demostrado que se equivocan, de hecho cuando el petróleo andaba por los 100 dólares hablaban del PEAK OIL, casi resucitan a Hubber y la mayoría no sabían de lo que hablaban o más bien especulaban. El petróleo es una materia prima finita y está claro que se acabará el problema es determinar cuándo y a qué precio, pero dudo que nadie vaya regalando barriles de petróleo eso te lo aseguro.

Sobre lo de bajar a 20 USD pues lo veo más bien difícil, porque quien disponga de solvencia financiera y no precise esos ingresos cerrará el pozo y a esperar y el que esté endeudado por más que la necesidad le apremie el pozo tiene una capacidad máxima de extracción diaria, (la bolsa de petróleo no es un hueco en la corteza que está lleno de crudo como si fuera una bota llena de vino tinto; es mas bien una roca porosa como una esponja que contiene el petróleo y que mediante bombeo se extrae de entre la roca o las arenas). La producción de los pozos es decreciente conforme avanza la vida del pozo, por eso las extracciones en Alaska o en el mar se han hecho a altas profundidades y ese petróleo es muy caro de extraer, por lo que las deudas contraídas por las petroleras en exploración y producción para hallar estos pozos es imposible pagarlas con estos precios del petróleo, así que o no se paga o se cierra el pozo o ambas cosas a la vez, ya veremos.

Cuando el petróleo estaba a 140 dólares barril los expertos pronosticaban que se iba a 200 dólares y ahora que está a 40 dólares nos asustan diciendo que bajará a 20 $, seguro que alguno pica y vende en mínimos y si va apalancado ni me imagino el desplume que pueden hacer, además ya adelantan que este invierno será uno de los más cálidos de la historia, lo mismo también lo es de la prehistoria.

En fin, este mundilloo financiero que se mueve por la especulación y la codicia obvia siempre la realidad sobre la que se sustenta, ya sean barriles de petróleo, toneladas de cobre, o lo que se tercie y en el mejor de los casos sólo recoge la parte que le interesa para dar una lectura sesgada a los datos.

Qué creeis que va a pasar, que el petroleo de aquí unos años no va a valer nada porque tendremos una fuente alternativa o que habrá tan poco petroleo que el precio será privativo para la clase media-baja ????