ING ofrece una amplia gama de fondos que responden a las necesidades de los distintos perfiles de inversor. Sus fondos se caracterizan por ser baratos, transparentes y flexibles.
En este artículo vamos a ver los dos tipos de fondos de ING: Fondos Naranja y Fondos Cartera Naranja.
¿Quién es ING?
Conocido como el Banco Naranja, ING (Internationale Nederlanden Groep) es un grupo financiero neerlandés especializado en banca a distancia y banca electrónica.
Se trata de una entidad pionera en ofrecer servicios de banca directa en España (al igual que otros países de Europa), donde opera desde 1999. En 2017 cambió su denominación de “ING Direct” por simplemente “ING” (como marca del banco minorista ING Bank NV, Sucursal en España).
Además de encontrarse regulada por el Banco Central de los Países Bajos, también cuenta con el correspondiente registro en el Banco de España (como sucursal de una entidad de crédito comunitaria) y la Comisión Nacional del Mercado de Valores.
ING no tiene gestora de fondos propia, por lo que lanza al mercado productos de inversión colectiva en colaboración con otras gestoras (Ej: Amundi). También mantiene una estructura abierta y distribuye fondos de terceros no promovidos por la entidad, ampliando así su oferta de productos de inversión.
Fondos Naranja ING
A continuación, repasamos los mejores fondos Naranja de ING a 3 años, promovidos y distribuidos por esta entidad financiera. Esta gama está compuesta por 7 fondos (3 indexados y 4 de gestión activa).
Los dos primeros fondos con mejor rentabilidad a 3 años son de gestión indexada.
- Fondo Naranja S&P 500
- ISIN: ES0152769032
- Rentabilidad a 3 años: 12,75%
- Rentabilidad a 5 años: 10,64%
- Ratio de Sharpe a 3 años: 0,82
- Volatilidad a 3 años: 15,61%
- Fondo Naranja Euro Stoxx 50
- ISIN: ES0152771038
- Rentabilidad a 3 años: 11,54%
- Rentabilidad a 5 años: 5,69
- Ratio de Sharpe a 3 años: 0,63
- Volatilidad a 3 años: 19,53%
- Fondo Naranja Dinámico
- ISIN: ES0152743003
- Rentabilidad a 3 años: 0,02%
- Rentabilidad a 5 años: 0,73%
- Ratio de Sharpe a 3 años: 0,08
- Volatilidad a 3 años: 1,21%
Todos estos fondos reciben al menos 3 estrellas Morningstar este año.
Fondo Naranja S&P 500
Fondo Naranja S&P 500 es un fondo indexado que reproduce el comportamiento del Standard & Poor’s 500 Net Return Index (compuesto por los 500 valores más representativos del mercado de Estados Unidos y recogiendo la rentabilidad por dividendos).
Se trata del fondo con mayor patrimonio gestionado de ING, con 644,13 millones de euros. También es el fondo con mayor rentabilidad del banco.
- Rent. anualizada a 3 años: 12,92%
- Rent. anualizada a 5 años: 10,64%
- Rent. anualizada a 10 años: 12,79
Como es propio de los fondos indexados, la rentabilidad del Fondo Naranja S&P 500 está directamente relacionada con la evolución de su índice de referencia. De hecho, la desviación máxima con respecto a esta referencia no puede superar el 5% anual.
En el gráfico siguiente se muestra cómo su comportamiento, en los últimos 5 años, ha sido similar al del índice, restando las comisiones.
Fuente: Morningstar
Por lo demás, presenta una volatilidad anualizada en los últimos 3 años del 15,61%. En la escala de riesgo y remuneración tiene un perfil de 5 sobre 7.
Opiniones del Fondo Naranja S&P 500
Fondo Naranja Euro Stoxx 50
Es el segundo producto más rentable de ING a tres años. El Fondo Naranja Euro Stoxx 50 replica al índice Euro Stoxx 50 Net Return (compuesto por las 50 empresas con mayor capitalización bursátil de la zona euro).
Invierte tanto en acciones europeas del sector tecnológico, consumo cíclico, servicios financieros, entre otros, como en futuros del índice.
En cuanto a su rentabilidad y volatilidad en los últimos 5 años, está entre la media de la categoría.
El TER del fondo es del 1,10%, bastante caro para ser un fondo indexado.
- Rent. anualizada a 1 años: 25,95%
- Rent. anualizada a 3 años: 11,54%
- Rent. anualizada a 5años: 5,69%
Fuente: Morninstar
Su perfil en la escala de riesgo y remuneración es de 6 sobre 7.
Opiniones del Fondo Naranja Ibex 35
Alternativas a las carteras de ING:
Fondo Naranja Dinámico
El tercer fondo con mayor rentabilidad de la casa es uno de gestión activa, ING Direct Fondo Naranja Dinámico.
En este caso, se trata de un fondo de inversión mixto moderado en euros y cuenta con un patrimonio gestionado de 182,63 millones de euros.
En cuanto a su política de inversión, puede invertir en renta variable y renta fija, sin predeterminar porcentajes por tipo de activos, emisores, divisas, países, sectores o capitalización bursátil, entre otros, con una volatilidad máxima del 8% anual.
Mirando su cartera actual, está compuesta principalmente de futuros de índices (Stoxx Europe 600, S&P 500, Euro Stoxx 50, MSCI World,...) y bonos estadounidenses.
Finalmente, el fondo aplica una comisión de gestión del 1,2%.
- Rent. anualizada a 1 años: 1,36%
- Rent. anualizada a 3 años: 0,02%
- Rent. anualizada a 5 años: 0,73%
Opiniones del fondo Naranja Dinámico
Fondos Cartera Naranja
No podemos concluir la exposición sobre los fondos de inversión de ING sin hacer mención a la gama de Fondos Cartera Naranja. Se tratan de 7 carteras que invierten según el perfil de riesgo del inversor y de forma diversificada en índices mundial, por lo tanto, son carteras de menor coste (comisión total del 0,99%). Son comparables con las carteras de los roboadvisors o gestores automatizados.
A continuación podemos ver la composición de las carteras:
- Cartera Naranja 10/90
- TER: 0,99%
- Renta Variable: 10%
- Renta Fija: 90%
- Rentabilidad año: 1,29%
- Rentabilidad a 3 años: -3,52%
- Cartera Naranja 20/80
- TER: 0,99%
- Renta Variable: 20%
- Renta Fija: 80%
- Rentabilidad año: 2,66%
- Rentabilidad a 3 años: -1,96%
- Cartera Naranja 30/70
- TER: 0,99%
- Renta Variable: 30%
- Renta Fija: 70%
- Rentabilidad año: 4,32%
- Rentabilidad a 3 años: -0,68%
- Cartera Naranja 40/60
- TER: 0,99%
- Renta Variable: 40%
- Renta Fija: 60%
- Rentabilidad año: 5,21%
- Rentabilidad a 3 años: 0,22%
- Cartera Naranja 50/50
- TER: 0,99%
- Renta Variable: 50%
- Renta Fija: 50%
- Rentabilidad año: 6,32%
- Rentabilidad a 3 años: 0,01%
- Cartera Naranja 75/25
- TER: 0,99%
- Renta Variable: 70%
- Renta Fija: 25%
- Oro: 5%
- Rentabilidad año: 9,43%
- Rentabilidad a 3 años: 4,60%
- Cartera Naranja 90
- TER: 0,99%
- Renta Variable: 90%
- Oro: 10%
- Rentabilidad año: 10,69%
- Rentabilidad a 3 años: 8,69%
Estas carteras de fondos invierten en otros fondos indexados o ETFs de:
Renta Variable:
- Acciones de Estados Unidos.
- Acciones de Europa.
- Acciones de Japón.
- Acciones de países emergentes.
Renta Fija:
- Bonos gubernamentales de Estados Unidos.
- Bonos gubernamentales de Europa.
- Bonos gubernamentales de países emergentes.
- Bonos corporativos de Estados Unidos.
- Bonos corporativos de Europa.
Todas las carteras incluyen dos fondos de la gama de fondos Naranja.
Los fondos Cartera Naranja son una buena opción para un inversor que busca una inversión sencilla y resultados a largo plazo. Sin embargo, no es el producto más interesante que puedes encontrar en el mercado, ya que hay alternativas mejores y más baratas, como por ejemplo Indexa Capital o MyInvestor.
