Uno mismo o Robo Advisor - Gestión pasiva

Buenas,

Esto es una pregunta muy general en sí, lo sé. Pero quería saber si merece la pena de verdad un RoboAdvisor dada sus comisiones por el equipo que puede haber detrás o si creen que no es tan determinante dicho equipo como en la gestión activa y, por lo tanto, merece más la pena hacerlo uno mismo.

Todo esto viene a colación de que me he puesto a pensar que por mucho que invierta, el poco tiempo que poseo en aprender, nunca llegaré al nivel de alguien que se dedique en cuerpo y alma a ello, porque posee mucho tiempo o porque es su forma de ganarse la vida.

Lo dicho, espero sus opiniones.
Gracias!

La estrategia buy&hold es la que has definido: compras y mantienes independientemente de lo que haga el mercado. Se basa en la teoría que los mercados a largo plazo incrementan el valor de las acciones en conjunto y que, por lo tanto, si inviertes de una manera consistente y regular independientemente de la tendencia del mercado, acabarás obteniendo esa rentabilidad buscada. La parte difícil de esta estrategia es el aislamiento de las emociones, principalmente, en momentos críticos de euforia o pánico y persistir con el plan establecido.

Los robo-advisors son meras herramientas que ayudan a seguir esa estrategia: Al automatizar todas las acciones (inversión, balanceo o reajustes etc), minimizas el impacto que los impulsos o emociones humanas (intrínsecas en todo inversor) puedan tener en tu estrategia de inversión a largo plazo.

El peaje que pagas por usar este tipo de herramientas son las comisiones que afectan tu rentabilidad a largo plazo, por eso es muy importante asegurarse que el robo-advisor que decidas usar tenga las comisiones más bajas del mercado.

En la otra cada de la moneda, está la rentabilidad extra que consigues gracias a los reajustes o rebalanceos automáticos: Rebalancear consiste en devolver a una cartera de inversión a su asset allocation inicial después de que por el devenir de los mercados haya sufrido variaciones. El motivo más importante para rebalancear la cartera es para mantenerse fiel a las razones por las que se eligió el asset allocation (la distribución inicial de activos se decide tras analizar varios factores, entre ellos: tu objetivo, la duración de la inversión, la experiencia o la tolerancia a las bajadas del mercado...). Gracias a este rebalanceo, se amortigua la volatilidad de la cartera y se puede conseguir rentaiblidades superior a largo plazo (ya que cuando un activo ha subido mucho se vende automáticamente y cuando ha bajado mucho, se compra automáticamente). Hay múltiples estudios que demuestran que este reajuste automático es muy positivo para un inversionista a largo plazo (Tokat, 2013, Swensen, 2005, Bernstein y Wilkinson, 1997)

Yo personalmente uso Indexa Capital para invertir a largo plazo y de forma automatizada. Un punto clave en la rentabilidad de Indexa Capital es sus bajas comisiones (coste total promedio de 0,60% anual, vs 3,40% en la banca). Además de su excelente transparencia y atención al cliente. Por otro lado, también ejecutan los reajustes automáticos de cartera que he mencionado (para más información).

Un saludo