Staging ::: VER CORREOS
Acceder

Paso a paso para encontrar las posiciones de un Fondo de inversión o SICAV en la CNMV

23 respuestas
Paso a paso para encontrar las posiciones de un Fondo de inversión o SICAV en la CNMV
5 suscriptores
Paso a paso para encontrar las posiciones de un Fondo de inversión o SICAV en la CNMV
Página
1 / 2
#1

Paso a paso para encontrar las posiciones de un Fondo de inversión o SICAV en la CNMV

Antes de invertir en un vehículo de inversión es primordial conocer la máxima información posible del mismo. Para ello tenemos distintas páginas que analizan y actualizan la información periódicamente. Una que está a nuestro alcance pero de la que a veces nos olvidamos es la CNMV. Trimestralmente, tanto los fondos de inversión como las SICAVs publican un informe que recoge toda la información sobre las inversiones realizadas durante el periodo en comparación al anterior, así como la evolución del vehículo de inversión en cuestión. 
 
 
Como nos podemos hacer un lío navegando por la página de la CNMV vamos a ver los pasos concretos que hay que seguir para llegar hasta esos informes que nos puedes facilitar algo el proceso de selección de la IIC en la que queremos invertir. 
 

Informes trimestrales de fondos de inversión y SICAVs en la CNMV

 
Una vez estemos en la página de la CNMV (http://www.cnmv.es/portal/home.aspx) estos son los pasos a seguir para llegar a los informes trimestrales
 
1. En la parte superior nos vamos a la pestaña roja de "Inversión colectiva y capital riesgo" y seleccionamos "Consultas a Registros Oficiales de IIC". 
 
2. A continuación, nos iríamos a "Búsqueda de fondos y sociedades de inversión"
 
3. El tercer paso es filtrar por el nombre del fondos. Por ejemplo vamos a buscar Valentum
 
 
4. Ahora encontramos mucha información de Valentum: Nº Registro oficial, Fecha de registro oficial, ISIN, Fecha último folleto, etc. Para llegar a los informes trimestrales tenemos que entrar en "Información pública periódica" (botón azul)
 
Vemos que están los informes trimestrales, en pocos días saldrán los del primer trimestre de 2016. 
 
En este artículo podéis ver cómo encontrar e interpretar información de SICAVs (sería lo mismo para fondos de inversión)
 
 
De este modo, en el informe trimestral, los gestores realizan un comentario resumen de lo más relevante del periodo analizado y explican todas las inversiones o desinversiones realizadas. 

¿Qué otra información sobre fondos de inversión y SICAVs podemos encontrar en la CNMV?

 
Además de los informes trimestrales tenemos:
 
 

¿Qué nos interesa ves en los informes trimestrales de fondos de inversión y SICAVs?

Sobre todo queremos ver en qué invierte el fondo o SICAV ya que en otras páginas de análisis la información es incompleta (por ejemplo en Morningstar tenemos las 10 primeras posiciones). Además, podemos ver los cambios que ha habido respecto al anterior periodo, es decir, si ha aumentado la inversión en X valor o ha desinvertido totalmente o ha incorporado un nuevo valor. Variación patrimonial, rentabilidad en distintos periodos, etc. 
 
 
 
Por último, hay que tener en cuenta que encontraremos fondos de inversión españoles, no extranjeros, pues no están obligados a publicar esta información en la CNMV. 

 

 

#2

Re: Paso a paso para encontrar las posiciones de un Fondo de inversión o SICAV en la CNMV

Desde aquí también se pueden consultar las posiciones de los fondos españoles fácilmente.
http://www.jucaspe.com/contents/

Saludos.

#3

Re: Paso a paso para encontrar las posiciones de un Fondo de inversión o SICAV en la CNMV

En Google, escribes cnmv y el ISIN, y te da en la primera entrada el acceso. Por ejemplo, para Cartesio X, escribes cnmv ES0116567035
Saludos

#5

Re: Paso a paso para encontrar las posiciones de un Fondo de inversión o SICAV en la CNMV

Gracias por el artículo, el cual considero muy ilustrativo. Con el fin de contribuir con el objetivo del mismo, quisiera mencionar algunos aspectos complementarios que me parecen importantes de conocer del fondo (o el instrumento financiero) antes de invertir en él.

Además de la rentabilidad, me refiero a aspectos como la Volatilidad (desviación standard), que en última instancia es una medida de riesgo que utilizamos en el ámbito financiero. Existen instrumentos financieros con rendimientos muy parecidos pero con volatilidades muy distintas. Qué nivel de volatilidad estamos dispuestos a aceptar?. Asimismo, considero que el max. Drawdown también constituye un indicador que debemos tener en cuenta.

Yo también tomo en cuenta aspectos como: Correlación con el mercado, Ratio Sharpe, Ratio Sortino, los períodos positivos (en %) y el Ratio ganancias/pérdidas.

Por supuesto que hay otros adicionales, pero los mencionados en el artículo, así como los que acabo de destacar, permiten evaluar no sólo la fortaleza de los resultados que produce el Fondo o el instrumento analizado, sino que también
nos revelan otros aspectos fundamentales que nos ayudarán a tomar la decisión de invertir o no.

#6

Re: Paso a paso para encontrar las posiciones de un Fondo de inversión o SICAV en la CNMV

¿Y para saber eso mismo en Fondos de EEUU? En la página de la SEC (www.sec.gov) aunque están todos los fondos no encuentro sus posiciones.

#7

Re: Paso a paso para encontrar las posiciones de un Fondo de inversión o SICAV en la CNMV

hmmmmm good question. La verdad es que he estado navegando un poco pero no he conseguido encontrar las posiciones por ejemplo de Fidelity America, incluso buscando en google con sec.gov :S

Investigo un poco más a ver si puedo averiguar algo

#8

Re: Paso a paso para encontrar las posiciones de un Fondo de inversión o SICAV en la CNMV

He mirado pero no encuentro las posiciones.

#9

Re: Paso a paso para encontrar las posiciones de un Fondo de inversión o SICAV en la CNMV

De que fondo hablas?

#10

Re: Paso a paso para encontrar las posiciones de un Fondo de inversión o SICAV en la CNMV

De cualquiera

#11

Re: Paso a paso para encontrar las posiciones de un Fondo de inversión o SICAV en la CNMV

Es que ese fondo de Fidelity es un compartimento de una Sicav domiciliada en Luxemburgo. Para los fondos extranjeros lo mejor, más seguro y sencillo es siempre mirar en la web de la gestora

Por ej. para ese: vamos a https://www.fondosfidelity.es/fondos/ficha/LU0251127410 y en la pestaña documentos vamos al último informe ya sea anual o semestral (lo que esté más actualizado) de Fidelity Funds SICAV. Y ahí lo buscamos por el nombre y verás en pág. 170 todas sus posiciones a 30/04/16 (cuando hicieron el último informe anual):

https://www.chartbook.fid-intl.com/statutory/documents/FF/es/ar.ff.es.xx.pdf

También están en: https://www.fidelityinternational.com/statutory/fid_funds_annual_reports.page

Para estos que vienen de Sicav luxemburguesas (empiezan por LU), hay otras webs que lo engloban como esta que le comenté a jucaspe: https://www.rankia.com/foros/fondos-inversion/respuestas/3297363-buenas-jucaspe-por-dejo-enlaces-distintos-reguladores

Pero repito, lo mejor y más fiable en casos de fondos extranjeros es ir a directamente a la web de la gestora.

S2

#12

Re: Paso a paso para encontrar las posiciones de un Fondo de inversión o SICAV en la CNMV

Si te refieres a fondo españoles registrados en CNMV es seguir los pasos del primer mensaje. ¿Que paso no te funciona?

Prueba si no a entrar directamente a
http://www.cnmv.es/Portal/Consultas/BusquedaPorEntidad.aspx
Y pones el nombre del fondo

#13

Re: Paso a paso para encontrar las posiciones de un Fondo de inversión o SICAV en la CNMV

Pues que cuando abro el PDF no veo las posiciones del fondo.

#14

Re: Paso a paso para encontrar las posiciones de un Fondo de inversión o SICAV en la CNMV

Tiene que venir en el PDF del informe trimestral o semestral que aparece en "información publica periódica" ¿Te has bajado otro PDF?

#15

Re: Paso a paso para encontrar las posiciones de un Fondo de inversión o SICAV en la CNMV

Correcto,estaba viendo el PDF equivocado.Ahora ya está claro.
Un saludo.