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Totalmente de acuerdo Trinidad, ¡puede haber alguien que viva exclusivamente del trading, con gran capital!, que en ese contesto verdaderamente de lo que vive es del rendimiento del capital.
Cada día lo veo más difícil.
Saludos.
La primera capa del mercado Forex está compuesta por servicios como EBS y Reuters.
EBS (Electronic Broking Services) fue creado en conjunto por los bancos más importantes que participan en Forex, y su función es similar a la de un servidor en una red informática cualquiera.
Toda red informática tiene un servidor que facilita el acceso y la interconexión entre todas las computadoras de la red. EBS es el "servidor" de la red informática Forex que son los bancos. A través de EBS, estos bancos exhiben los precios a los que están dispuestos a vender y comprar X moneda y así es como se forma y se hace posible la existencia del mercado interbancario.
La 2° capa del mercado está compuesta por cada banco en sí mismo, ya que cada banco puede ofrecer compra/venta de moneda a cualquier persona, institución o negocio que quiera o necesite cambiar una moneda por otra.
La 3° capa está compuesta por los "brokers" que todos conocemos como Oanda, FXCM, IBFX, GFT, Alpari, IB, MBTF, etc. Estos brokers se pueden dividir en dos grandes categorías: "Market Makers" por un lado y "ECNs" por el otro.
Lo que un “Market Maker” (MM) básicamente hace, es asociarse con uno de los bancos de la 2° capa, el cual será el "proveedor de liquidez" para todas las operaciones de ese broker. En sus sitios web, los MMs proclaman tener varios acuerdos con muchos de los bancos de la 2° capa, pero en la práctica uno no tiene forma de saber con cuántos proveedores de liquidez está asociado un broker y una gran parte de los brokers de hecho tienen solamente un único proveedor de liquidez.
Cuando uno opera con un MM, lo más probable es que las operaciones realizadas nunca lleguen al mercado interbancario (la 2° capa). Los brokers saben muy bien que la gran mayoría de los pequeños traders terminan perdiendo pasta a la larga y que solo unos pocos tendrán ganancias constantes, por eso una gran [enorme] parte de las operaciones de los clientes se quedan en los libros del broker y nunca llegan al mercado real. El broker sabe que la mayoría de los clientes pierde dinero, y también sabe que cuando el cliente A compra EURUSD y el cliente B vende EURUSD, la ganancia del cliente A la pueden pagar con la pasta que perdió el cliente B (o viceversa), cliente A gana, cliente B pierde, el broker se lleva la ganancia del spread y todo el mundo contento.
Ésta estructura es la que permite negociar con "mini" y "micro lotes". En el mercado interbancario todas las transacciones se hacen en lotes estándar, (mínimo usd 100000 = USD 10 x pip). El hecho de que uno pueda abrir una cuenta por 300 dólares y comprar 1 micro lote equivalente a 1000 unidades cuando los bancos solamente están dispuestos a negociar lotes de 100000 unidades como mínimo, es una prueba irrefutable de que esa operación nunca llegó ni llegará al mercado interbancario de la 2° capa. Un MM es la contraparte de todas las operaciones de sus clientes.
Los precios de compra/venta que un MM exhibe a sus clientes no son los precios del mercado interbancario, ya que el spread es "inflado" artificialmente para poner la ventaja del lado del broker. Es mentira que en Forex "no hay comisiones", cuando uno opera con un MM las comisiones simplemente están "escondidas" en el spread. Hay una clara manipulación del precio en éste modelo de negocio.
Ventajas:
- Depósito mínimo muy bajo (algunos como Oanda, ni siquiera tienen un mínimo, uno puede depositar 2 dólares si así lo prefiere)
- Flexibilidad en el tamaño de posición, posibilidad de negociar micro lotes e incluso cantidades más bajas aún.
- Plataformas de operación simples y de fácil manejo
Desventajas:
- Manipulación del precio.
- Spread amplio (lo que resulta en costos de operación más elevados).
- Posible conflicto de intereses teniendo en cuenta que el broker es la contraparte a todas las operaciones de sus clientes en éste modelo.
Los ECNs (Electronic Communications Network) siguen un modelo distinto al de los Market makers. Un ECN hace acuerdos con varios de los bancos de la segunda capa y simplemente se dedica a hacer de intermediario entre los clientes (los traders) y los bancos. En éste modelo la contraparte de las operaciones de los clientes no es el broker, sino que son otros participantes del mercado que se encuentran dentro de los bancos a los que está "conectado" el ECN.
El precio no está manipulado y el spread en los ECNs es mucho más reducido que en un MM. ¿Cuál es la ganancia del broker entonces? Se cobra una comisión por cada operación realizada. Si bien uno tiene que pagar spread + comisión, el spread es tan reducido que en la mayoría de los casos siempre termina siendo más barato que un MM.
Un ECN no está en la 2° capa, ya que si bien tiene acuerdos con varios bancos, no está conectado a todos los bancos de la 2° capa, no obstante un ECN es lo más cercano que una persona común puede llegar a la 2° capa.
Ventajas:
- Spread reducido (costos de operación más baratos).
- No hay manipulación del precio.
- Se opera en un ambiente más "real".
Desventajas:
- Depósito mínimo elevado (en muchos casos supera los 10000 dólares)
- Poca flexibilidad en cuanto a tamaño de posición (pocos ECNs permiten negociar micro y/o mini lotes)
- Plataforma de operación poco amigable para usuarios novatos, algunos ni siquiera ofrecen charts.
¿Alguna opinión?
Saludos.
Todos estamos de acuerdo en que un gran trader es aquel que tiene la increible capacidad para predecir la acción del precio basándose en el comportamiento de otros participantes del mercado, pero ¿cómo se produce ese proceso en el cerebro? ¿Se trata de una capacidad analítica o intuitiva?
Una posible respuesta a estas cuestiones la encontramos en un estudio realizado por neurocientíficos del Swiss Finance Institute titulado Exploring the Nature of ‘Trader Intuition’ en la que se presenta lo que se conoce como Teoría de la Mente o, por sus siglas en inglés, ToM. La ToM trata de explicar la capacidad de los seres humanos de anticipar las intenciones o intereses de otros a partir del entorno que nos rodea. Los ejemplos más sencillos pueden encontrarse en la inferencia del comportamiento a partir de la expresión de los ojos, los movimientos del oponente en un juego de estrategia o un simple paso en falso en una determinada actividad.
Siguiendo esta teoría, los traders ganadores siguen el movimiento del precio y otros aspectos relacionados con él y reconocen patrones de forma intuitiva que determinan el momento de entrada y el tamaño de las posiciones. Curiosamente en los experimentos se observó que este tipo de comportamiento no está correlacionado con el razonamiento lógico-matemático por lo que un trader muy intuitivo no tiene porque ser bueno en tareas de pensamiento abstracto.
La región del cerebro que realiza el reconocimiento de patrones es el córtex paracingular, la cual no solo se dedica a la interacción personal sino también a detectar patrones en estructuras sociales anónimas de gran tamaño como pueden ser los mercados financieros. Este resultado es lógico ya que en ambos casos se trata de detectar la intencionalidad en nuestro entorno, aunque en el caso del mercado tenemos múltiples estímulos.
Sin embargo, tener esta capacidad intuitiva no es suficiente ya que en el proceso de abrir una posición en el mercado pueden aparecer otros patrones innatos y sentimientos que pueden interponerse en el camino hacia el éxito
En particular según la neuroeconomista Denise Shull, creadora de TheRethink Group y autora de Market Mind Games, la competición que subyace en el proceso de hacer trading saca a la luz algunos problemas psicológicos con los que el trader puede haberse enfrentado desde su infancia. Por ejemplo, un trader que lucha contra la tendencia generalmente es alguien que necesita demostrar lo inteligente que es ante alguien importante en su vida.
Otro caso habitual es el del trader que se "venga" del mercado, ya sea por una gran pérdida o por haber pasado una mala experiencia, mediante la apertura de una posición enorme o la realización de muchísimas operaciones con el fin de sentir que se tiene el control de nuevo.
Y es que aunque se considera que no es bueno operar bajo el efecto de los sentimientos, según Shull no es posible tomar decisiones sin emociones. En particular en el caso del trading, el espectro de sentimientos va desde el pánico al miedo, de la confianza a la sobreconfianza. En particular, un miedo muy generalizado entre los traders es el "miedo al arrepentimiento futuro", esto es, presagiar que nos vamos a perder una operación ganadora que los competidores explotarán (aunque también al contrario: caer en una operación perdedora que otros evitarán) Esta aprensión puede incrementarse por recuerdos inconscientes de decepciones pasadas como por ejemplo obtener malas calificaciones en el colegio o ser expulsado de un equipo. Shull en este punto señala que el comportamiento del trader es normalmente fractal, como muchas otras cosas en la naturaleza, de tal forma que la toma de decisiones en el trading se asemeja a los patrones emocionales y mentales que el trader desarrolla a una edad temprana.
En resumidas cuentas: si logramos desarrollar y potenciar nuestra intuición a la hora de reconocer patrones y asimismo controlamos nuestras emociones aprendiendo más sobre nosotros mismos y nuestros complejos y limitaciones, seguramente mejoremos notablemente nuestro trading.
Saludos.
Madre mía va a durar más este hilo, que Avatar en telecinco.
Jaa.. jaa, saludos Vigi, de esta aprendo o tiro la toalla en cefedes.¡¡¡Las apuestas van 9 a 1, a que no se puede!!!
Bueno me voy, que trabajo de noche.
Evidentemente, es posible. Sólo hay que crear un broker on líne y dedicarte a cobrar comisiones a la gente que se dedica a hacer trading. Este es el método más seguro y probado para vivir del trading, emplea a cientos de personas. Además también estaría bien dar unos cursos d un par de horas a nuestros clientes para enseñarles a hacer trading, cuanto más mejor, y q así su dinero llegue antes a nuestras manos. La formación ante todo.
Sin duda, posibilidades hay para ganar con el trading en CFD o cualquier otra inversión, que duda cabe para saber que todos los brokers ganan dinero con el trading, de hecho cuantas más operaciones mejor, luego un porcentaje pequeño de los inversores también gana, otros cubren gastos y la mayoría pierde, pero así tiene que ser, que le vamos a hacer, para que unos pocos ganen muchos otros muchos tienen que perder al menos un poco.
Buen método, disciplina, apalancamiento bajo o nulo, paciencia y sobre todo no perder los nervios nunca, quizás así logres ser de los pocos que gane en tus inversiones.
Sin duda, posibilidades hay para ganar con el trading en CFD o cualquier otra inversión, que duda cabe para saber que todos los brokers ganan dinero con el trading, de hecho cuantas más operaciones mejor, luego un porcentaje pequeño de los inversores también gana, otros cubren gastos y la mayoría pierde, pero así tiene que ser, que le vamos a hacer, para que unos pocos ganen otros muchos tienen que perder al menos un poco.
Buen método, disciplina, apalancamiento bajo o nulo, paciencia y sobre todo no perder los nervios nunca, quizás así logres ser de los pocos que gane en tus inversiones.