Spread sobre bonos alemanes

Esa formula se aplica en las opciones ATM de 1 año y de 5 que siempre les falta el mismo plazo para vencer en la tabla 225.

Para las divisas e índices no tiene sentido aplicarlo porque ya tenemos el contado que es un perpetuo perfecto.

Sobre los futuros de materias primas, es inutil complicarse la vida, pues el perpetuo sólo sirve para tener una idea vaga de lo que ha ocurrido. Para operar hay que usar el gráfico del vencimiento exacto con el que se va a operar.

Si hubiera algún producto en el que fuera útil aplicar ese sistema se haría en el futuro.

Hola Iparra,
Gracias por la información, pues tenía la sospecha pero no estaba seguro de la tabla que me había construido. Enhorabuena por esa tabla tan "condensada", eso ya es virtuosismo !!

Francisco,
He estado buscando información de como construir un futuro continuo o perpetuo y he encontrado la explicación que hay en tu primer libro, "Confección del gráfico perpetuo ... se fabrica un futuro al que siempre le faltan los mismos dias para vencer.. por ejemplo en los bonos se hace un futuro artificial al que le faltan 90 dias para vencer" (pag 123), para ello propones hacer una interpolación lineal entre los dos vencimientos siguientes. A mi esa explicación me parece muy convincente y mucho mejor que otras que encontrado por la web en la que se hace "back adjusting", en las que hay que modificar todos los datos despues de cada vencimiento para evitar los gaps.

Como creo que en los futuros perpetuos de ETCHART no aplicas esta fórmula de interpolar un futuro artificial, te agradecería nos comentases si es que le ves algún inconveniente o simplemente que no le das importancia a los gaps que se puedan producir en el perpetuo...

Muchas gracias a los dos, un saludo

Hola Orion
En este caso, el precio del perpetuo es el del siguiente vencimiento, que es septiembre. En otras tablas de ETChart el perpetuo es el precio del futuro de diciembre.
Pongo una tabla resumen de los bonos alemanes en EstrategumTrading.
Un saludo

Francisco,
Los datos del futuro perpetuo que pones es la tabla, ¿Son los mismos que los del vencimiento de septiembre?
Si no me equivoco sería el "nearest" que ponen en barchart.
Saludos

A mi me sale a 98,85 el precio del spread de dic y 98,20 el de sept.
Los suscritos al mercado aleman tambien podeis operar futuros y opciones del dax y estx50

Francisco, he estado observando un spread que me he creado, SANTANDER - 2*GENERALI. Aunque es bajista desde que tengo datos, ¿se podría aprovechar este bajada que esta haciendo para entrar largo por si vuelve a repuntar hacia arriba?

Si no reconozco mal las tendencias, el spread estaría en primaria bajista, secundaria alcista, terciaria y cuarta bajista. La entrada sería para aprovechar la secundaria alcista.

Gracias por sus consejos y un saludo

Sr. Llinares, querría hacerle una pregunta sobre este spread quizás desde mi desconocimiento. Por qué compramos y vendemos un número distinto de contratos si realmente su precio es muy similar? Además, si compraramos y vendieramos sólamente un contrato de cada tipo de bono gastaríamos muchas menos garantías. Por qué hacemos el spread 2 - 1 y no 1 - 1??

muchas gracias

Te cobra 6$ en total por todo el spread, o sea, 2$ por cada contrato que compone el spread.
Saludos
Ángel

Ángel, ¿podrías decirme cuánto es la comisión de compra de este spread en IB?
Saludos.

Hola, yo me he suscrito esta mañana y ya tengo las cotizaciones, lo que no se es si puedo compra aún.
Una pregunta para quien la sepa, el precio del combo de esta operación , me sale - 10.865, los datos són. BUY 2 GBS FUT SEP,
SELL 1 GBM FUT SEP
Saludos

Gracias Angelito, me he suscrito al de los 8 euros mensuales y ya tengo el tiempo real. Los permisos ya los tenia habilitados.

Muchas gracias.

Luís

Yo tengo tiempo real (de hecho ya he comprado el spread en mi cuenta paper y espero como dijo Francisco a ver si baja a 97,60 y a lo mejor lo compro también en la cuenta real) y es el que digo en el entrada 27, pero además de tiempo real tienes que tener permisos para operar y eso lo explico en la entrada 18.
Saludos
Ángel

Pues yo me he suscrito a este:

German Indices & XETRA ETFs (IBIS + FWB) Non-professional - Level I Germany 1.00 EUR

me suscribi ayer pero todavia no tengo el tiempo real.

¿Alguien que ya tenga el tiempo real nos puede decir cual es?

Gracias.

Luís

es este
Eurex (DTB) Non-professional - Level I Germany 8.00 EUR
saludos
Angel

no trabajo con opciones, por ahora, buena señal sería trabajar con estos productos.

Saludos.

Buenas,

Alguien me puede echar una mano con el mercado a contratar ?, del DTB veo las siguientes opciones.

Eurex (DTB) - DJ STOXX indices Germany 5.00 EUR
Eurex (DTB) Non-professional - Level I Germany 8.00 EUR
Eurex (DTB) Non-professional - Level II Germany 12.00 EUR

Gracias

Joder que listo eres, no se como has deducidoeso de mis palabras, deberias presentarte para presidente. Feinmann for presiden del cotolengo.

Venga cuidate muxo y no hagas nada malo.

Vamos, que tu ya eres funcionario, solo te falta aprobar la oposición, pero no puedes, por eso te produce reacción.

Son productos diferentes, el schatz está relacionado con los bonos a 2 años, el bobl con los bonos a 5 años, el schatz tiene menor volatilidad que el bobl, etc. Que tengan el mismo tick no impide que se pueda hacer un spread (comprar uno y vender el otro), al revés facilita las cuentas.

Si te fijas en el primer gráfico el post de Franscisco, ya se ve que en esos 10 años no permanece constante, por tanto se puede especular...

Saludos

Schatz: HF en Barchart, GBS en IB
Bobl: HR en Barchart, GBM en IB

Para seguirlos on line:

2Schatz - Bobl: U10, Z10, H11.

Saludos