Gracias Crazybone por los pantallazos. Os indico que yo no invierto en BNP ni en Vanguard, por ello, intento ayudar a todos, pero me faltan esos datos que os estoy pidiendo.
Siguiendo con el Vanguard y el pantallazo que nos expones, indica los tipos de redondeo que aplican, y os lo explico como lo entiendo (sin tener acceso a la información de las i en rojo. Son 5 i y que explico de arriba a abajo:
1. Primera i. Redondeo Valor Liquidativo: Aparentemente hace referencia a como les llega a ellos el Valor liquidativo expuesto por Vanguard, truncado a 2 decimales. 215,76 según pantallazo. En la página de Vanguard, el VL aparece como 215,7572 por lo tanto a juzgar por el dato, no está truncado sino que aparentemente se aplica el método "matemático por exceso o defecto". Conclusión: o BNP lo indica erroneamente el método de redondeo en su pantallazo, o hay algo que se me escapa.
2. Segunda y Tercera i. Redondeo en importes para suscripciones y reembolsos (vemos en el pantallazo "Redondeo en imorte para suscripciones = 2) . Esto quiere decir, que cuando compras y vendes participaciones basadas en cantidades en Euros (p.e. 50 €, 100 €, etc) se aplica el redondeo matemático llevándolo a 2 decimales.
3. Cuarta y Quinta i. Redondeo en importes para suscripciones y reembolsos en participaciones. Pues entiendo que si se tiene posiciones de más de dos decimales en el nr. de participaciones, se redondea a 2 decimales mediante el método por exceso o defecto. Quizás un ejemplo pudiere ser un traspaso entre entidades; que la otra entidad tenga más de 2 decimales, y que cuando llegue el número de participaciones a BNP lo redondeen.
Esto es tan solo un razonamiento propio, y que pudiere ser erroneo (corregidme si procede).
___________________
He analizado los valores del tercer decimal de cada valor liquidativos del fondo, con objeto de ver si hay un mayor número de veces que nos penaliza el redondeo. Existen 1009 Valores liquidativos (diarios), y he comprobado que el número de veces que nos penaliza el redondeo es aproximadamente el mismo que nos favorece. Conclusión: el redondeo matemático es aparentemente neutral.
Intentar especular a realizar compras o ventas intentando
sacar ventajas del redondeo es inutil. La magnitud de la variacion de los VL entre día y día se encuentra en las unidades, decenas y centenas.
___________________
Lo idóneo, a mi juicio, es comprar y vender en base a número de participaciones con hasta dos decimales, para evitar entrar en el redondeo (es más simple de entender).
___________________
Saludos,
Valentin
