William Sharpe

William Forsyth Sharpe es un economista, profesor, y ganador del Premio Nobel en Economía en 1990. Es ampliamente reconocido por sus contribuciones en la teoría de carteras y la valoración de activos financieros. Con una carrera repleta de logros, Sharpe es conocido por su contribución fundamental a la teoría del portafolio y la creación del Modelo de CAPM.

William Sharpe nació el 16 de junio de 1934, en Boston, Massachusetts. Proviene de una familia de clase media y mostró un interés temprano por las matemáticas y la economía. 

Sharpe completó su licenciatura en Administración Industrial en la Universidad de California, Berkeley, y luego obtuvo su maestría en Economía en la Universidad de Stanford. 

William Sharpe se destacó como profesor y académico. Enseñó en la Universidad de Washington y en la Universidad de Stanford, donde fue miembro de la facultad de la Escuela de Graduados de Administración de Empresas de Stanford (GSB). Su influencia como educador y su habilidad para simplificar conceptos financieros complejos le han valido el reconocimiento en todo el mundo.

La contribución más destacada de Sharpe al mundo de las finanzas es el Modelo CAPM.  El CAPM (Capital Asset Pricing Model) es un modelo financiero que describe la relación entre el riesgo y el rendimiento esperado de un activo financiero. William Sharpe desarrolló la evaluación del CAPM en su artículo seminal "Capital Asset Prices: A Theory of Market Equilibrium under Conditions of Risk" publicado en 1964. El CAPM es un componente fundamental de la teoría financiera moderna y ha sido ampliamente utilizado para determinar la tasa de descuento apropiada para evaluar activos financieros y proyectos de inversión.

William Sharpe también es conocido por su contribución al desarrollo del "Ratio de Sharpe", que es una medida ampliamente utilizada para evaluar el rendimiento ajustado al riesgo de una inversión o una cartera. El Ratio de Sharpe se utiliza para determinar si el rendimiento adicional de una inversión (por encima de una inversión libre de riesgo) justifica el riesgo adicional asumido.

William Sharpe ha escrito varios libros y publicaciones que han sido fundamentales en el campo de las finanzas. Su obra "Portfolio Theory and Capital Markets" se ha convertido en un recurso ampliamente utilizado para estudiantes e inversores interesados en la teoría de carteras.