Datos de morningstar del B&H Deuda:Gastos: 0,37%Cupón ponderado: 3,52%Vencimiento medio: 3 añosYo uso la cuenta de la vieja del visillo para calcular la rentabilidad aproximada de mis fondos de renta fija en base a lo siguiente. El fondo está compuesto por renta fija europea y como Europa anda fatal, el BCE estará obligado a bajar tipos para intentar reactivar la maltrecha economía europea. Ya prevé recortes de 0,75% en las próximas reuniones, aunque creo que habrá muchas más y nada conseguirán.Si los tipos se mantienen igual, tengo cupón 3,52% - gastos 0,37%= 3,15% Si bajan 0,75% X 3 años=2,25% + 3,15%=5,4%Como las previsiones ya están algo descontadas del precio, le quitó el pico y me da el 5%.Pero... y si no ?
Vale, vuelvo a hacer la cuenta con el SPY, el etf que replica al SP500 y reinvierte los dividendos. En el pico de la burbuja de 2.000 estaba justo en 100 y ahora marca 600 (500% de subida). Aplicando la fórmula del interés compuesto ha dado una rentabilidad anual del 7.75%.
En el pico de la burbuja de 2000 el SP500 estuvo en 1.500 y ahora está en 6.000 puntos. Haciendo la cuenta del visillo: todo aquel que tuvo la mala suerte de comprar en el pico más alto y se mantuvo sin vender los activos que compró, a día de hoy les habrán rentado el 300%, que dividido por 24 años, da un 12,5% anual que no está mal. Que alguien me corrija si me he equivocado.
Te paso unos fondos que yo llevo (entre otros), siempre anualmente en positivo y con rentabilidad de doble dígito. A prueba de bombas, aguantando tanto cisnes negros (covid, 2020) como recesiones (2022).
Perdona la indiscreción, leyendo la ficha de estos dos fondos de renta fija hay una cuestion que resulta muy relevante.FICHA del fondo Buy & Hold Luxembourg B&H Bond Class 1¿Qué ocurre si Buy & Hold Luxembourg no puede pagar? Las inversiones del fondo se mantienen separadas de los activos de Buy & Hold Capital SGIIC, S.A. (...) Por lo tanto, no perderá su inversión en caso de una posible insolvencia de Buy & Hold Capital SGIIC, S.A. FICHA del fondo SIH FCP - BrightGate Global Income Fund¿Qué pasa si Andbank Asset Management Luxembourg no puede pagar? Usted está expuesto al riesgo de que Andbank Asset Management Luxembourg sea incapaz de cumplir sus obligaciones en relación con el producto. Esto puede afectar de una forma sustancialmente adversa al valor del producto y podría dar lugar a la pérdida de parte o la totalidad de su inversión en el producto.
El Gobierno permitirá a los fondos de inversión prestar acciones a inversores bajistas.https://cincodias.elpais.com/mercados-financieros/2024-09-10/el-gobierno-permitira-a-los-fondos-de-inversion-prestar-acciones-a-inversores-bajistas.html